Forex Leverage ทำงานอย่างไร? อธิบายอย่างง่าย

ส่วนใหญ่ของนักเทรดพังบัญชีครั้งแรกของพวกเขาไม่ใช่เพราะพวกเขาเลือกคู่เงินที่ผิด แต่เพราะพวกเขาไม่เข้าใจกลไกที่ทำให้ทุก pip ที่พวกเขาได้รับเพิ่มขึ้น — หรือสูญเสีย อัตราการเพิ่มความสามารถของเงินทุนในตลาด Forex ไม่ใช่เงินฟรี มันเป็นเครื่องมือที่แม่นยำที่ช่วยให้คุณควบคุมมูลค่าสกุลเงินมูลค่า $100,000 ด้วยเพียง $1,000 ในบัญชีของคุณ และมันทำงานตามกฎคณิตศาสตร์ที่แน่นอนที่โบรกเกอร์พอกคำอธิบายในภาษาที่เข้าใจง่าย บทความนี้ทำลายทุกชั้นของกลไกนั้นเพื่อให้คุณใช้มันอย่างตั้งใจ

คำสั่ง

การเพิ่มความสามารถในการซื้อขาย Forex โดยใช้อัตราคงที่ ทำให้การเคลื่อนไหวราคา 1% ทำให้มีกำไรหรือขาดทุนมากกว่าทุนที่ฝากไว้หลายเท่า

• ช่วงอัตราส่วน: โบรกเกอร์ขายปลีกมักให้ความสามารถในการเพิ่มความสามารถระหว่าง 10:1 และ 500:1 ขึ้นอยู่กับเขตอำนาจและชนิดสินทรัพย์
• ความต้องการมาร์จิน: อัตราความสามารถ 100:1 หมายความว่าคุณฝากเพียง 1% ของมูลค่าตำแหน่งรวมเพื่อเปิดการซื้อขาย
• การขยายกำไร: ด้วยความสามารถ 50:1 การเคลื่อนไหวที่เป็นประโยชน์ 1% บนตำแหน่ง $100,000 ทำให้ได้กำไร $1,000 — บนการฝากมาร์จิน $2,000 นั้นเป็นการได้กำไร 50%
• ความสมมาตรของการขาดทุน: การเคลื่อนไหวที่เป็นที่ไม่เป็นประโยชน์ 1% เดียวกันทำให้สูญเสีย $1,000 เดียวกันนั้น ทำให้ใช้มาร์จิน 50% ในการเคลื่อนไหวเดียว
• กฎหมาย: ในสหรัฐอเมริกา กฎหมายของ CFTC จำกัดความสามารถในการซื้อขาย Forex ขายปลีกที่ 50:1 บนคู่หลักและ 20:1 บนคู่รอง

สำคัญอย่างไร

ความสามารถเป็นตัวแปรเดียวที่แยกความผันผวนของสกุลเงิน 0.5% จากการเคลื่อนไหวของบัญชี 25% ยูโรแทบไม่เคลื่อนไหวมากกว่า 1% ต่อดอลลาร์ในเซสชันเดียว — โดยไม่ใช้ความสามารถนั้น มันเกือบไม่คุ้มค่าในการซื้อขายสำหรับบัญชีขายปลีกที่มีมูลค่าน้อยกว่า $50,000 ด้วยความสามารถ 50:1 การเคลื่อนไหว 1% เดียวกันบนตำแหน่งมาตรฐาน ($100,000 ที่ไม่ได้เป็นจริง) ทำให้ได้กำไรหรือขาดทุน $1,000 ต่อการฝากมาร์จิน $2,000

เข้าใจกลไกผิดและการกระจายสาม pip เดียวกันสามารถกินส่วนของเงินทุนของคุณได้ ทำให้เข้าใจอย่างแม่นยำและคุณสามารถปรับขนาดตำแหน่งให้เข้ากับความทนทานต่อความเสี่ยงจริงของคุณแทนที่จะเดา ทุกตัวเลขในบทความนี้เป็นเครื่องมือสำหรับทำเช่นนั้นอย่างแม่นยำ

กลไกการเพิ่มความสามารถของเงินทุน

อัตราความสามารถ 100:1 หมายความว่าสำหรับทุก $1 ที่คุณฝากเป็นมาร์จิน โบรกเกอร์ขอให้คุณควบคุมมูลค่าสกุลเงินมูลค่า $100 อัตราส่วนนั้นเป็นการกลับค่าของเปอร์เซ็นต์มาร์จิน: มาร์จิน 2% เท่ากับความสามารถ 50:1 มาร์จิน 1% เท่ากับความสามารถ 100:1 และมาร์จิน 0.5% เท่ากับความสามารถ 200:1 เลขเหล่านี้ไม่ใช่เลขสุ่ม — พวกเขากำหนดตัวคูณที่แน่นอนที่ใช้กับการเคลื่อนไหวราคาทุกครั้งในตำแหน่งที่เปิด

เมื่อคุณเปิดตำแหน่งมาตรฐานบน EUR/USD มูลค่าที่ไม่ได้เป็นจริงคือ $100,000 ที่ความสามารถ 50:1 มาร์จินที่ต้องการของคุณคือ $2,000 มูลค่า $2,000 นั้นไม่ "ซื้อ" ยูโรมูลค่า $100,000 โดยตรง มันทำหน้าที่เป็นมาร์จินที่ดี — หลักการการทำงาน — ที่ถือโดยโบรกเกอร์เพื่อคุ cover ความสูญเสียที่เป็นไปได้ในขณะที่การซื้อขายเปิดอยู่ ส่วนที่เหลือ $98,000 ถูกขยายให้คุณเป็นเส้นเครดิตตลอดระยะเวลาของตำแหน่ง

pip เดียวบนตำแหน่ง EUR/USD มาตรฐานมูลค่าประมาณ $10 โดยไม่ใช้ความสามารถ การเคลื่อนไหว 10 pip บนตำแหน่ง $100,000 แทนการเปลี่ยนแปลง 0.01% ในเงินทุนของคุณ ด้วยความสามารถ 50:1 และการฝากมาร์จิน $2,000 การเคลื่อนไหว 10 pip เดียวกันนั้นแทนการเปลี่ยนแปลง $100 — 5% ของมาร์จินที่ฝากไว้ ที่ 100:1 เดียวกัน 10 pip แทนการเปลี่ยนแปลง 10% ของมาร์จินที่ฝากไว้ $1,000 ตลาดสกุลเงินไม่ได้เปลี่ยนแปลง แต่อัตราส่วนระหว่างเงินทุนของคุณและความเสี่ยงของคุณได้เปลี่ยนแปลง

Mini และ micro lots เปลี่ยนเลขไม่เปลี่ยนหลักการพื้นฐาน มินิลอต (10,000 หน่วย) มีมูลค่า pip ประมาณ $1 และไมโครลอต (1,000 หน่วย) มีประมาณ $0.10 ต่อ pip นักเทรดที่มีบัญชีขนาดเล็กใช้ขนาด lot เหล่านี้เพื่อรักษาความเสี่ยงของดอลลาร์อย่างมั่นคงในขณะที่ยังเข้าถึงอัตราการเพิ่มความสามารถในช่วงเดียวกัน บัญชี $500 การซื้อขาย lot ไมโครที่ 100:1 ควบคุมมูลค่า $50,000 — หลักการการคูณเหมือนเดิม แต่มีขนาดที่แตกต่าง

การเข้าใจอัตราส่วนเป็นความสัมพันธ์ทางคณิตศาสตร์ที่ง่ายเรียบ คูณมาร์จินของคุณด้วยอัตราการเพิ่มความสามารถและคุณจะได้การเปิดเผยที่ไม่ได้เป็นจริง คูณการเปิดเผยที่ไม่ได้เป็นจริงของคุณด้วยมูลค่า pip และหารด้วยอัตราแลกเปลี่ยนและคุณจะได้ความเสี่ยงดอลลาร์ต่อ pip ทุกการคำนวณอื่น ๆ ในการกำหนดขนาดตำแหน่ง Forex ไหลจากขั้นตอนเหล่านี้

มาร์จิน: ห้องเครื่องของความสามารถ

ยอดเงินในบัญชีซื้อขายของคุณจะแบ่งเป็นสองส่วนทันทีที่คุณเปิดตำแหน่ง: มาร์จินที่ใช้ (จำนวนที่ล็อคเป็นหลักทรัพย์สำหรับการเปิดธุรกรรม) และมาร์จินที่ว่าง (ส่วนส่วนทุนที่เหลือให้เปิดตำแหน่งใหม่หรือดูดสูญเสีย) หากคุณฝาก $5,000 และเปิดตำแหน่งที่ต้องการมาร์จิน $1,000 ยอดมาร์จินที่ว่างของคุณคือ $4,000 มาร์จินที่ว่างนั้นเป็นตัวกันชนของคุณต่อการเคลื่อนไหวราคาที่เป็นด้านลบ

โบรกเกอร์กำหนดระดับมาร์จินที่ใช้เป็นระดับการบำรุงรักษา — โดยทั่วไปแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ของมาร์จินที่ใช้ — ต่ำกว่าระดับนี้พวกเขาจะออกข้อความเรียกเงินมาร์จิน (การแจ้งเตือนว่าส่วนทุนในบัญชีของคุณลดลงใกล้ชิดกับขั้นต่ำที่จำเป็นในการเปิดตำแหน่ง) ระดับมาร์จินที่ทั่วไปคือ 100% หมายความว่าส่วนทุนของคุณต้องเท่ากับอย่างน้อยมาร์จินที่ใช้ทั้งหมด หากบัญชีของคุณมี $5,000 และมาร์จินที่ใช้ $2,000 และตลาดเคลื่อนไหวต่อคุณด้วย $3,100 ส่วนทุนของคุณลดลงเหลือ $1,900 — ต่ำกว่าขั้นต่ำ $2,000 — และโบรกเกอร์จะส่งการแจ้งเตือนเรียกเงินมาร์จิน

ต่ำกว่าระดับเรียกเงินมาร์จินนั้นคือระดับหยุดการเทรด, ซึ่งมักถูกกำหนดที่ 50% ของมาร์จินที่ใช้ ณ จุดนี้โบรกเกอร์จะปิดตำแหน่งที่สูญเสียมากที่สุดของคุณโดยอัตโนมัติเพื่อป้องกันไม่ให้ยอดเงินในบัญชีของคุณลบล้าง ด้วยมาร์จินที่ใช้ $2,000 และหยุดการเทรดที่ 50% การขายออกโดยอัตโนมัติจะเกิดขึ้นเมื่อส่วนทุนลดลงเหลือ $1,000 การเข้าใจขั้นต่ำสองข้อนี้ — เรียกเงินมาร์จินที่ 100%, หยุดการเทรดที่ 50% — ช่วยให้คุณคำนวณได้ว่าคุณสามารถดูดสูญเสียจากการเคลื่อนไหวที่เป็นด้านลบได้เท่าไหร่ก่อนที่โบรกเกอร์จะเข้ามาเกี่ยวข้อง

ทุกตำแหน่งใหม่ที่คุณเปิดจะล็อคมาร์จินเพิ่มเติม สามสลัสตันดาร์ดพร้อมกันที่มีการเปิดธุรกรรมด้วยการลงทุน 50:1 แต่ละตัวต้องการมาร์จิน $2,000 ใช้ $6,000 จากบัญชี $10,000 ยอดมาร์จินที่ว่างของคุณตอนนี้เหลือเพียง $4,000 หมายความว่าการเคลื่อนไหวที่เป็นด้านลบรวมกัน $4,000 ที่เกิดขึ้นทั้งหมดจากทุกตำแหน่งจะเรียกเงินมาร์จิน นักเทรดที่วางตำแหน่งโดยไม่ติดตามการใช้มาร์จินสะสมอย่างต่อเนื่องจะพบว่าตัวเองถูกหยุดการเทรดระหว่างความผันผวนของตลาดที่ปกติ ไม่ใช่การชนะที่พิเศษ

กำไรที่ยังไม่เข้าทรัพย์เพิ่มส่วนทุนของคุณและด้วยเหตุนี้เพิ่มมาร์จินที่ว่างของคุณ ให้คุณมีพื้นที่ในการดำเนินการมากขึ้น ความสูญเสียที่ยังไม่เข้าทรัพย์ลดมาร์จินที่ว่างทันที แม้ก่อนที่จะปิดตำแหน่ง ความสัมพันธ์ที่เปลี่ยนไปตลอดเวลาเมื่อตลาดเคลื่อนไหว ทำให้อัตราความเป็นหนี้ที่มีประสิทธิภาพของคุณเปลี่ยนไปตลอดเวลาเมื่อตลาดเคลื่อนไหว ทำให้เข้มขึ้นในช่วงการลดลง พอดีเมื่อคุณอาจต้องการความยืดหยุ่นมากที่สุด

The Amplification Arithmetic: ตัวอย่างขั้นตอนตามลำดับ

พิจารณาการเทรดที่ชนะอย่างง่ายๆ คุณฝาก $2,000 และเปิดตำแหน่งหนึ่งสลัสตันดาร์ดของ EUR/USD ที่ 1.1000 ทำให้คุณมีการเปิดตำแหน่งที่มีมูลค่า $100,000 คู่สกุลเงินเคลื่อนไหว 100 พิปสู่ทางที่ดีของคุณไปที่ 1.1100 ที่ $10 ต่อพิป กำไรขั้นต้นของคุณคือ $1,000 ต่อการฝากมาร์จิน $2,000 นั้นเป็น 50% กำไร — จากการเคลื่อนไหวราคาน้อยกว่า 1% หากไม่มีเลเวอเรจเดียวกัน การเคลื่อนไหว 100 พิปบนตำแหน่ง $2,000 จะให้ผลตอบแทนประมาณ $18 กำไรน้อยกว่า 1%

ตอนนี้กลับสถานการณ์ คู่สกุลเงินเคลื่อนไหว 100 พิปต่อคุณไปที่ 1.0900 ความสูญเสียของคุณคือ $1,000 — 50% ของการฝากมาร์จิน ในเซสชันเดียวกัน บนการเคลื่อนไหวราคาน้อยกว่า 1% ที่ 100:1 เลเวอเรจกับการฝากมาร์จิน $1,000 การเคลื่อนไหวที่เป็นด้านลบ 100 พิปเหมือนกันจะลบออกมาร์จินทั้งหมดของคุณและเรียกเงินมาร์จินก่อนที่การเทรดจะถึงการสูญเสีย 100 พิป เพราะระดับหยุดการเทรดจะถูกโจมตีที่ราวๆ 50 พิปของการเคลื่อนไหวที่เป็นด้านลบ

การลดขนาดด้วยมินิล็อตเปลี่ยนเปลี่ยนตัวเลขดอลลาร์อย่างสมบูรณ์แต่รักษาอัตราส่วน นักเทรดที่มีบัญชี $1,000 ใช้เลเวอเรจ 10:1 และเทรดหนึ่งมินิล็อต (10,000 หน่วย) มูลค่าที่เป็นทุนคือ $10,000 มาร์จินที่ต้องการคือ $100 การเคลื่อนไหว 100 พิป ให้กำไรหรือขาดทุน $100 — 10% ของบัญชี การเคลื่อนไหว 100 พิปเดียวกันที่ 100:1 บนสลัสตันดาร์ดจะแสดงถึงการลบบัญชี 100% การเลือกขนาดล็อตเป็นการใช้ความยืดหยุนที่เป็นจริงของนักเทรดในการปรับการเสี่ยงในโลกแห่งความเสี่ยงโดยไม่เปลี่ยนอัตราส่วนเลเวอเรจที่ระบุในบัญชีของพวกเขา

โบรกเกอร์ของคุณอาจมีการเลเวอเรจ 200:1 แต่อัตราส่วนเลเวอเรจที่คุณใช้จริงขึ้นอยู่กับปริมาณการเปิดตำแหน่งที่มีมูลค่าที่ไม่จำกัดต่อส่วนทุนทั้งหมดในบัญชีของคุณ บัญชี $10,000 ที่ถือหนึ่งสลัสตันดาร์ด ($100,000 มูลค่าที่ไม่จำกัด) กำลังใช้เลเวอเรจที่เป็นจริง 10:1 ไม่ว่าอัตราส่วนสูงสุดของโบรกเกอร์จะเป็นเท่าไหร่ นักเทรดมืออาชีพส่วนใหญ่ดำเนินการที่อัตราส่วนเลเวอเรจที่เป็นจริง 5:1 ถึง 15:1 การเก็บอัตราส่วนสูงสุดเป็นสิ่งอำนวยความสะดวกไม่ใช่เป้าหมาย

สูตรเป็นเรื่องง่าย: อัตราส่วนเลเวอเรจ = มูลค่าตำแหน่งที่ไม่จำกัด หารด้วย ส่วนทุนในบัญชี หากคุณมี $5,000 ในส่วนทุนและเปิดตำแหน่งที่ไม่จำกัด $75,000 อัตราส่วนเลเวอเรจที่ใช้งานของคุณคือ 15:1 ร้อยละมาร์จิน = 1 หารด้วย อัตราส่วนเลเวอเรจ คูณด้วย 100 ที่ 15:1 ความต้องการมาร์จินต่อตำแหน่งของคุณคือ 6.67% การทำการคำนวณนี้ก่อนทุกครั้งที่เทรด จะทำให้การเสี่ยงที่แท้จริงของคุณเป็นเรื่องที่มองเห็นได้และไม่ใช่เรื่องนามธรรม

ข้อจำกัดของกฎหมายและโครงสร้างของโบรกเกอร์

หน่วยงานกำกับดูแลกำหนดความสามารถในการเล่นเงินให้กับนักซื้อปลีกเพื่อป้องกันความสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นอย่างรุนแรง หน่วยงาน CFTC และ NFA ในสหรัฐฯ จำกัดความสามารถในการเล่นเงินให้กับนักซื้อปลีกในตลาดฟอเร็กซ์ที่เป็นคู่เงินหลักที่ 50:1 และที่เป็นคู่เงินรองที่ 20:1 หน่วยงาน European Securities and Markets Authority (ESMA) จำกัดความสามารถในการเล่นเงินที่ 30:1 สำหรับคู่เงินหลักและ 20:1 สำหรับคู่เงินรองสำหรับลูกค้าปลีกในสหภาพยุโรปและสหราชอาณาจักร โบรกเกอร์นอกเกาะที่ดำเนินการจากเขตอำนาจเช่นวานูวาตู, เซเชลส์, หรือ เบลีซ มักเสนอความสามารถในการเล่นเงินที่ 500:1 หรือสูงกว่าโดยมีการควบคุมการกำกับที่น้อยกว่ามาก

ในเขตอำนาจที่ได้รับการควบคุม, นักซื้อที่ตรงตามเกณฑ์บางอย่างสามารถยื่นขอสถานะลูกค้ามืออาชีพได้ ค่าเข้าเกณฑ์ที่มักจะรวมถึงอย่างน้อย 2 ปีของประสบการณ์ในภาคการเงิน, พอร์ตโฟลิโอเกิน €500,000, หรือประวัติที่เป็นเอกสารของการเทรดเลเวอร์เรจที่สำคัญในหลายไตรมาส ลูกค้ามืออาชีพสามารถเข้าถึงความสามารถในการเล่นเงินที่สูงขึ้น — สูงสุดถึง 200:1 กับบรอกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมโดย EU บางแห่ง การแลกเปลี่ยนคือการสูญเสียความคุ้มครองที่เป็นของลูกค้าปลีกบางประการ, รวมถึงการคุ้มครองความสามารถในการเล่นเงินลบ, ซึ่งรับประกันว่าลูกค้าปลีกจะไม่สูญเสียมากกว่าเงินฝากของพวกเขา

ความคุ้มครองความสามารถในการเล่นเงินหมายความว่าโบรกเกอร์จะรับผิดชอบความสูญเสียที่เกินกว่ายอดเงินในบัญชีของคุณในช่วงช่องว่างของตลาดอย่างสุดขีด เหตุการณ์เช่น การสะเทือนของฟรังค์สวิส — เมื่อ EUR/CHF ลดลงประมาณ 1,500 พิปในไม่กี่นาที — ทำให้บัญชีปลีกหลายพันบัญชีตกลงไปในสถานการณ์ลบก่อนที่ความคุ้มครองนี้จะกลายเป็นมาตรฐาน ความคุ้มครองนี้ใช้บัญชีปลีกที่โบรกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมในสหภาพยุโรปและสหราชอาณาจักร มันไม่ใช้กับบัญชีมืออาชีพ และมันไม่ป้องกันคุณไม่ให้สูญเสียเงินฝากทั้งหมดของคุณในเงื่อนไขตลาดปกติ

โบรกเกอร์มากมายใช้ความต้องการของมาร์จินแบบชั้นเรียงที่เพิ่มขึ้นเมื่อขนาดตำแหน่งขยายตัว โครงสร้างมักจะมีลักษณะดังนี้:

• ความเสี่ยงที่ไม่เกิน $1,000,000 ในการเปิดเผย: ต้องการมาร์จิน 2% (ความสามารถในการเล่นเงินที่ 50:1)
• ความเสี่ยงถัดไปที่ไม่เกิน $4,000,000 ในการเปิดเผย: ต้องการมาร์จิน 5% (ความสามารถในการเล่นเงินที่ 20:1)
• อะไรก็ตามที่เกิน $5,000,000: ต้องการมาร์จิน 10% (ความสามารถในการเล่นเงินที่ 10:1)

โครงสร้างชั้นเรียงนี้หมายความว่าตำแหน่งขนาดใหญ่ๆ จะถือว่ามีความสามารถในการเล่นเงินที่ต่ำลงโดยอัตโนมัติ, ลดความเสี่ยงของโบรกเกอร์ในการเทรดขนาดสถาบันและป้องกันบัญชีปลีกขนาดใหญ่จากความสามารถในการเล่นเงินสูงสุดอย่างเต็มที่

ซื้อขายฟอเร็กซ์สปอตผ่านโบรกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมโดย NFA อยู่ภายใต้การจำกัดความสามารถในการเล่นเงินของ CFTC ส่วน Forex CFDs (สัญญาเพื่อความแตกต่าง — สินค้าอนุพันธ์ที่ติดตามราคาเงินตราโดยไม่เกี่ยวข้องกับการแลกเปลี่ยนเงินตราจริง) มักเสนอโดยโบรกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมนอกสหรัฐฯ กลไกความสามารถในการเล่นเงินเหมือนกัน, แต่กรอบกฎหมาย, ความเสี่ยงจากคู่ค้า, และค่าเงินที่เกิดขึ้นในตอนกลางคืนแตกต่างกัน นักเทรด CFD จ่ายค่าเงินทุนที่เปรียบเทียบกับอัตราสว๊อปสำหรับการถือตำแหน่งเงินทุน, ที่คำนวณโดยปกติเป็นเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าตำแหน่งที่ไม่เป็นจริง — โดยมักอยู่ระหว่าง 2% และ 5% ต่อปี

ความเสี่ยงและจิตวิทยาของการเทรดที่ถูกขยาย

การฝากเงิน $1,000 และควบคุม $50,000 สร้างความแตกต่างทางสติปัญญา คุณจะสัมผัสน้ำหนักทางอารมณ์ของบัญชี $1,000 ในขณะที่ต้องรับความเสี่ยงจากตำแหน่ง $50,000 การเคลื่อนไหวที่เป็นที่เสียดาย 2% — แบบที่เกิดขึ้นในวันอังคารที่เงียบๆ — จะทำให้เกิดความสูญเสีย $1,000 ซึ่งลบบัญชีทั้งหมด นักเทรดที่ให้ความสำคัญกับเงินฝากมากกว่าการเปิดเผยตำแหน่งที่ไม่เป็นจริงจะประเมินความเสี่ยงจริงๆ ของพวกเขาต่ำเกินไปและเทรดมากเกินไปเป็นผล

การกู้คืนจากความสูญเสียที่ถูกขยายต้องการกำไรที่ใหญ่กว่าอย่างไม่สมเหตุ สูญเสีย 50% ของบัญชีของคุณและคุณจำเป็นต้องมีกำไร 100% เพื่อกลับมาสู่จุดเริ่มต้น สูญเสีย 75% และคุณจำเป็นต้องมีกำไร 300% ที่ 100:1 ความสามารถในการเล่นเงิน, การเคลื่อนไหวที่เป็นที่เสียดาย 1% จะทำให้เกิดความสูญเสีย 100% ของมาร์จิน คณิตศาสตร์ของการกู้คืนทำให้อัตราส่วนความสามารถในการเล่นเงินสูงจริงๆ อันตรายสำหรับบัญชีที่ประสบความสูญเสียแม้แต่เล็กน้อย, เพราะฐานทุนที่เหลือลดลงเร็วเกินไปเพื่อสร้างกำไรที่จำเป็นในการกู้คืน

วิธีการมืออาชีพมาตรฐานคือการเสี่ยงไม่เกิน 1% ถึง 2% ของส่วนของทุนบัญชีทั้งหมดในการเทรดแต่ละครั้ง บนบัญชี $10,000, หมายความว่าความเสี่ยงสูงสุดต่อการเทรดครั้งละ $100 ถึง $200 หากจุดหยุดขาดทุนของคุณห่างออกไป 50 พิปบน EUR/USD — ที่ที่พิปละ $10 ต่อลอตมาตรฐาน — คุณสามารถเทรด 0.2 ถึง 0.4 ลอตมาตรฐาน, ที่แทน $20,000 ถึง $40,000 ในการเปิดเผยที่ไม่เป็นจริง, โดยไม่ว่าอัตราส่วนความสามารถในการเล่นเงินของโบรกเกอร์จะเสนอเท่าไหร่ วิธีนี้ทำให้การกำหนดขนาดตำแหน่งไม่ขึ้นอยู่กับความสามารถในการเล่นเงินสูงสุดของโบรกเกอร์และยึดติดกับทุนของคุณจริงๆ

บัญชี $10,000 ที่เทรดด้วยการเลเวอเรจ 20:1 ที่มีผลต่อส่วนของเงินทุนเปลี่ยนแปลงไป $200 สำหรับทุกการเคลื่อนไหว 1 พิป บนสแตนดาร์ดล็อต การมองเห็นส่วนของเงินทุนของบัญชีเปลี่ยนแปลงไป $2,000 ในชั่วโมงเดียว — การเคลื่อนไหว 20% — ทำให้มีการตอบสนองต่อสตรีสที่ทำให้การตัดสินใจเสื่อมลง การวิจัยเกี่ยวกับพฤติกรรมการเทรดแสดงให้เห็นว่านักเทรดที่ใช้เลเวอเรจสูงตัดสินใจอย่างรีบร้อนมากขึ้น ขยายการตั้งหยุดขาดเพื่อหลีกเลี่ยงการรับรู้ขาดทุน และถือตำแหน่งที่ขาดทุนไว้นานกว่าที่แผนเดิมกำหนดไว้ กลไกนี้ไม่ใช่ความอ่อนแอทางจริง แต่เป็นการตอบสนองทางสติปัญญาที่สามารถทำนายได้ต่อการเสี่ยงทางการเงินที่ขยายออกไป

การวางออร์เดอร์หยุดขาดทุนที่วางไว้ในเวลาเข้าตลาดจะแปลงความเสี่ยงที่ไม่มีขอบเขตของตำแหน่งที่ใช้เลเวอเรจเป็นการขาดทุนสูงสุดที่กำหนดไว้ บนบัญชี $5,000 ที่เสี่ยง 2% ต่อการเทรด ออร์เดอร์หยุดขาดทุนควรวางไว้ที่ระดับราคาที่ตำแหน่งทำให้เกิดขาดทุน $100 — ไม่ใช่ที่ราคาที่เป็นจำนวนเต็มอย่างสุ่ม ที่เลเวอเรจ 50:1 ด้วยการฝากมาร์จิน $1,000 บนสแตนดาร์ดล็อต ขาดทุนสูงสุด $100 สอดคล้องกับหยุดขาดทุน 10 พิป นั้นเป็นหยุดที่แน่นอนที่ต้องการการเข้าตลาดอย่างแม่นยำ นั่นเป็นเหตุผลที่นักเทรดที่ใช้เลเวอเรจสูงมักทำงานด้วยล็อตมินิหรือมายโครเพื่อให้หยุดขาดทุนของพวกเขามีพื้นที่มากขึ้นโดยไม่เพิ่มความเสี่ยงในเงินดอลลาร์

ข้อมูลสำคัญที่สังเกต

นี่คือการเปรียบเทียบข้างข้างของว่าอัตราเลเวอเรจมีผลต่อแต่ละตัวแปรสำคัญในการเทรดของคุณ

สิ่งที่ข้อมูลนี้บอกคุณ: การเพิ่มอัตราเลเวอเรจของคุณจะทำให้กำไรและขาดทุนของคุณเพิ่มขึ้นทีละสองเท่าต่อการเคลื่อนไหวของพิป — ความสัมพันธ์เป็นเส้นตรงอย่างสมบูรณ์ ซึ่งทำให้การกำหนดขนาดตำแหน่งเป็นตัวแปรที่มีความหมายเท่าที่คุณควบคุมเมื่อคุณเข้าใจกลไก

แผนการดำเนินการ

ปฏิบัติตามขั้นตอนเหล่านี้ก่อนที่จะเข้าเทรดด้วยเลเวอเรจ

1. คำนวณเลเวอเรจที่มีผลต่อบัญชีของคุณโดยการหารค่าเสี่ยงโนเชียลทั้งหมดด้วยส่วนของเงินทุนทั้งหมด — รักษาตัวเลขนี้ที่ระดับหรือต่ำกว่า 15:1 เสมอทุกเวลา ไม่ว่าอัตราเลเวอเรจสูงสุดของโบรกเกอร์จะอนุญาตให้เทรดเท่าไหร่
2. ระบุระดับการเรียกเงินมาร์จินและระดับหยุดเอาท์สำหรับโบรกเกอร์ของคุณ — โดยทั่วไปแสดงเป็น 100% และ 50% ของมาร์จินที่ใช้ตามลำดับ — และบันทึกตัวเลขสองตัวนี้ก่อนเปิดตำแหน่งใดๆ
3. กำหนดความเสี่ยงต่อการเทรดที่ไม่เกิน 1% ถึง 2% ของส่วนของเงินทุนทั้งหมด จากนั้นทำงานย้อนกลับเพื่อกำหนดขนาดล็อตสูงสุดของคุณโดยขึ้นอยู่กับระยะห่างของหยุดขาดทุนในพิปและมูลค่าพิปสำหรับขนาดล็อตที่คุณเลือก
4. ใช้สูตรค่าตำแหน่งโนเชียลหารด้วยส่วนของเงินทุนเพื่อตรวจสอบเลเวอเรจที่มีผลต่อการเทรดของคุณก่อนทุกครั้งที่เข้าเทรด และคำนวณใหม่หลังจากเพิ่มตำแหน่งใดๆ ในบัญชีเดียวกัน
5. ตรวจสอบว่าโบรกเกอร์ของคุณมีการป้องกันความขาดทุนเชิงลบหรือไม่ — คุณสมบัติเดียวเดียวนี้กำหนดว่าเหตุการณ์ช่องว่างที่สามารถทำให้คุณเป็นหนี้เงินเกินจากเงินฝากของคุณหรือไม่ และมีให้บริการโดยค่าเริ่มต้นเฉพาะลูกค้ารีเทลที่โบรกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมในสหภาพยุโรปและสหราชอาณาจักร
6. ฝึกฝนบนบัญชีเดโมที่มีขนาดล็อตและอัตราเลเวอเรจที่คุณตั้งใจจะใช้เทรดจริง ติดตามมาร์จินฟรีแบบเรียลไทม์ข้ามอย่างน้อย 20 การเทรดก่อนที่จะใช้เงินจริง — สิ่งนี้ช่วยสร้างสัมผัสที่แม่นยำสำหรับวิธีการมาร์จินลดลงในช่วงการขาดทุน

ข้อบกพร่องที่พบบ่อย

• อย่าสับสนเงินฝากมาร์จินกับความเสี่ยงรวม — เงินฝากมาร์จิน $1,000 บนล็อตมาตรฐานที่ 100:1 ควบคุมการเปิดตำแหน่งในมูลค่า $100,000 ซึ่งหมายความว่าการเคลื่อนไหวที่เป็นด้านลบ 1% จะลบเงินฝากทั้งหมด 100% ในการเทรดเดียว
• อย่าสะสมตำแหน่งหลายๆ ตำแหน่งโดยไม่ติดตามการใช้มาร์จินสะสม — สามล็อตมาตรฐานที่ 50:1 บนบัญชี $10,000 ใช้มาร์จิน $6,000 ซึ่งทิ้งเฉพาะมาร์จินฟรี $4,000 เพื่อดูดซับความสูญเสียก่อนที่การเรียกเงินมาร์จินจากโบรกเกอร์จะเกิดขึ้นที่ระดับมาร์จิน 100%
• อย่าเอาอัตราการลงทุนสูงสุดของโบรกเกอร์เป็นการตั้งค่าแนะนำ — โบรกเกอร์นอกประเทศที่ให้บริการ 500:1 ให้อัตราส่วนนั้นเป็นสิ่งอำนวยความสะดวก ไม่ใช่เป้าหมาย; นักเทรดมืออาชีพเชี่ยวชาญในการจำกัดความเสี่ยงที่มีประสิทธิภาพที่ 10:1 ถึง 15:1 เพื่อรอดต่อลำดับการลดลงปกติโดยไม่ต้องถอดตำแหน่ง
• อย่าละเลยค่าเงินกู้ค้างคืนในตำแหน่ง CFD ที่มีการเปิดตำแหน่งด้วยมาร์จิน — ถือตำแหน่งมูลค่า $100,000 ที่อัตราค่าเงินกู้รายปี 3% ต้นทุนประมาณ $8.22 ต่อวัน ซึ่งเพิ่มขึ้นอย่างเงียบๆ ต่อมาร์จินของคุณและสามารถดูดซับส่วนใหญ่ของบัญชีขนาดเล็กในระยะเวลาสัปดาห์โดยไม่มีการเทรดที่แพ้เลย