มาร์จิน vs ฟรีมาร์จินในฟอเร็กซ์: เข้าใจความแตกต่าง

ส่วนใหญ่ของนักเทรดทำให้บัญชีแรกของพวกเขาพังไม่ใช่เพราะพวกเขาเลือกคู่เงินที่ผิด แต่เพราะพวกเขาอ่านแดชบอร์ดบัญชีของตนเองผิด ตัวเลขที่ปรากฏในเทอร์มินัลของคุณ — ยอดคงเหลือ, ส่วนของเงิน, มาร์จิน, ส่วนของเงินว่าง — ไม่ใช่ตกแต่ง แต่ละตัวควบคุมการเทรดของคุณด้วยกันแตกต่าง และการสับสนแม้แค่สองตัวก็สามารถเรียก Margin call ที่ไม่คาดคิดที่จะล้างตำแหน่งที่คุณคิดว่าปลอดภัย บทความนี้ตัดคำศัพท์และให้ข้อมูลที่แม่นยำและปฏิบัติเกี่ยวกับสิ่งที่แยก Margin จาก Free Margin อย่างแน่นอนและเหตุผลที่ช่องว่างนั้นกำหนดว่าคุณจะอยู่ในตลาดนานเท่าใด

คำตัดสิน

Margin คือหลักทรัพย์ที่โบรกเกอร์ของคุณล็อคไว้ทันทีที่คุณเปิดการเทรด Free Margin คือเงินทุนที่เหลืออยู่ที่คุณยังสามารถใช้หรือดูดสูญเสียได้

• นิยาม: Margin คือเงินฝากสำรอง — โดยทั่วไป 0.5%–2% ของมูลค่าตามสมมติ — ที่โบรกเกอร์เก็บเป็นมั่นใจสำหรับการเทรดที่เปิดอยู่
• ความพร้อมใช้งาน: Free Margin เท่ากับส่วนของเงินทุนปัจจุบันของคุณลบ Margin ที่ล็อคทั้งหมดออก; มันเคลื่อนไหวในเวลาจริงเมื่อราคาเปลี่ยนแปลงติกติก
• เกณฑ์ความเสี่ยง: เมื่อระดับ Margin (ส่วนของเงิน ÷ Margin × 100) ถึง 100%, Free Margin ก็จะถึงศูนย์และไม่สามารถเปิดการเทรดใหม่ได้อีก
• ตัวกระตุ้นการปิด: โบรกเกอร์ส่วนใหญ่ปิดตำแหน่งโดยอัตโนมัติเมื่อระดับ Margin ลดลงเหลือ 20%–50%, ขึ้นอยู่กับกฎหมายและนโยบายของโบรกเกอร์
• ความเร็วในการคำนวณ: ทั้งสองตัวเลขมีการอัพเดตทุกครั้งที่ราคาเปลี่ยนแปลง ซึ่งหมายความว่าการเคลื่อนไหวที่เป็นที่เสียกับสากลสามารถเปลี่ยน Free Margin ได้ประมาณ $300 ทันที

สำคัญอย่างไร

การจัดการ Margin และ Free Margin ให้เหมือนกันเป็นหนึ่งในข้อผิดพลาดที่แพงที่สุดในฟอเร็กซ์ขายปลีก นักเทรดที่มีบัญชี $5,000 ที่เปิดสามล็อตมาตรฐานบน EUR/USD ที่มีความต้องการ Margin 1% ล็อค $3,000 ใน Margin ทันที — เหลือเพียง $2,000 ใน Free Margin ที่สามารถดูดสูญเสียได้ การเคลื่อนไหวที่เป็นที่เสียกับ 200 พิปบนล็อตสามล็อตเหล่านั้นสร้างขึ้นเสียหาย $6,000 ที่ลอยอยู่ ทำให้ส่วนของเงินลดต่ำกว่า Margin ที่ล็อคและเรียกใช้การปิดตำแหน่งบังคับก่อนที่นักเทรดจะตอบสนอง

เข้าใจความแตกต่างจะให้คุณมีแผนที่สดของพื้นที่ว่างในบัญชีของคุณ ละเว้นมันไว้และเซสชั่นที่เดียวสามารถปิดตำแหน่งที่คุณตั้งใจจะถือเป็นของเป็นวัน

คำนิยามหลักที่ถอดเปลือย

Margin จริงๆแล้วคืออะไร

Margin ไม่ใช่ค่าธรรมเนียมและมันไม่ใช่ขาดทุน มันเป็นเงินฝากด้วยความเชื่อ — ส่วนหนึ่งของเงินของคุณที่โบรกเกอร์กำหนดไว้เป็นหลักทรัพย์ทันทีที่คุณเปิดตำแหน่ง คิดว่ามันเป็นหลักทรัพย์ป้องกัน: โบรกเกอร์ถือมันไว้ แต่มันยังเป็นของคุณ และมันจะคืนมา (ปรับเพื่อกำไรหรือขาดทุน) เมื่อการเทรดปิด

ขนาดของความต้องการ Margin ขึ้นอยู่กับตัวแปรสองตัว: มูลค่าตามสมมติของตำแหน่งและอัตราความสามารถในการยืมของบัญชีของคุณ ที่อัตราความสามารถในการยืม 1:100, ความต้องการ Margin คือ 1% ของมูลค่าตามสมมติ เปิดล็อตมาตรฐานของ EUR/USD ที่ 1.1000 (มูลค่าตามสมมติ $110,000) และโบรกเกอร์ล็อคเงิน $1,100 อย่างแน่นอนเป็น Margin ที่ 1:50 อัตราความสามารถในการยืมเดียวกันนั้นล็อค $2,200

Margin มักเรียกว่า "Used Margin" ในแพลตฟอร์มการเทรดเช่น MetaTrader 4 และ MetaTrader 5, อย่างแน่นอนเพราะมันเป็นส่วนของเงินทุนของคุณที่ใช้งานอยู่ในปัจจุบันและไม่สามารถใช้สำหรับอะไรอื่น

Free Margin จริงๆแล้วคืออะไร

Free Margin คือส่วนของเงินทุนของคุณที่ไม่ได้ล็อคไว้ในการเทรดใด ๆ สูตรเป็นง่าย: Free Margin = Equity − Margin Equity เองเท่ากับยอดคงเหลือบวกหรือลบกำไรหรือขาดทุนที่ลอยอยู่ในทุกตำแหน่งที่เปิด

เนื่องจาก Equity เคลื่อนไหวกับทุกครั้งที่ราคาเปลี่ยนแปลง Free Margin ก็เคลื่อนไหวด้วยทุกครั้ง การเคลื่อนไหวที่เป็นที่เสียกับ 50 พิปบนล็อตมาตรฐานเดียวของ GBP/USD เพิ่มประมาณ $500 ให้กับ Equity และดังนั้นเพิ่ม $500 ให้กับ Free Margin พร้อมกัน การกลับกันเช่นกันและเร็วเท่าเท่ากัน

Free Margin มีหน้าที่ทำให้สองประการ คือ มันเป็นสระว่ายน้ำที่โบรกเกอร์ดึงหลักประกันเมื่อคุณเปิดการเทรดเพิ่มเติม และมันทำหน้าที่เป็นฟองที่ดูดสูญเสียที่ลอยอยู่ก่อนที่บัญชีของคุณจะถึงเกณฑ์ระดับ Margin ที่สำคัญ

ความสัมพันธ์ระหว่างทั้งสอง

Margin และ Free Margin ไม่ใช่ตัวเลขที่อิสระกัน — มันเป็นครึ่งหนึ่งของ Equity ของคุณ เมื่อ Margin เพิ่มขึ้น (เพราะคุณเปิดตำแหน่งเพิ่มเติมหรือใหญ่ขึ้น) Free Margin จะลดลงด้วยจำนวนเดียวกันอย่างแน่นอน โดยสมมติว่า Equity คงที่ ความสัมพันธ์ที่กลับกันนี้เป็นเครื่องยนต์ของการเรียก Margin: ทุกตำแหน่งใหม่ที่คุณเพิ่มเข้าไปทำให้หมอนที่ใช้ได้เพื่อทนการเคลื่อนไหวราคาที่เป็นที่เสียกันแน่นขึ้น และหมอนที่แน่นขึ้นนั้น คุณนั่งใกล้กับเหตุการณ์การขายออกบังคับ

โครงสร้างบัญชีอย่างครบถ้วน

ห้าตัวเลขบนเทอร์มินัลของคุณ

แพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณจะแสดงห้าตัวเลขสำคัญตลอดเวลา: ยอดคงเหลือ (Balance), ส่วนของเงินทุน (Equity), มาร์จิน (Margin), มาร์จินที่ว่าง (Free Margin), และระดับมาร์จิน (Margin Level) การเข้าใจว่าพวกเขาเชื่อมโยงกันจะทำให้แผงควบคุมที่สับสนกลายเป็นตัวติดตามความเสี่ยงแบบเรียลไทม์

ยอดคงเหลือเป็นตัวเลขที่คงที่ — มันเปลี่ยนเมื่อธุรกรรมปิดหรือคุณฝากหรือถอนเงิน การฝาก $10,000 โดยไม่มีธุรกรรมที่เปิดอยู่จะแสดงยอดคงเหลือ $10,000

ส่วนของเงินทุนเป็นตัวเลขที่เปลี่ยนแปลงได้ โดยไม่มีธุรกรรมที่เปิดอยู่ ส่วนของเงินทุนเท่ากับยอดคงเหลือ ทำธุรกรรมที่เปิดอยู่ที่เคลื่อนที่ 80 พิปส์ต่อคุณในสเตนดาร์ดล็อต และส่วนของเงินทุนลดลงเป็นราวๆ $9,200 ในขณะที่ยอดคงเหลือยังคงที่ $10,000

มาร์จินคือเงินประกันที่ถูกล็อคดังที่กล่าวไว้ มาร์จินที่ว่างคือส่วนของเงินทุนลบด้วยมาร์จิน ระดับมาร์จินคือส่วนของเงินทุนหารด้วยมาร์จิน แสดงในรูปเปอร์เซ็นต์

ตัวอย่างการทำงานด้วยตัวเลขจริง

สมมติว่าบัญชีของคุณมียอดคงเหลือ $10,000 คุณเปิดสองสเตนดาร์ดล็อตของ USD/JPY ที่มีความต้องการมาร์จิน 1% มูลค่าทางจิตความต่อล็อตที่อัตรา 150.00 คือ $150,000 ดังนั้นสองล็อตมีมูลค่าทางจิตความเป็น $300,000 มาร์จินที่ล็อค = $300,000 × 1% = $3,000

หากธุรกรรมนั้นนั่งอยู่ที่จุดพอดี:

• ส่วนของเงินทุน = $10,000
• มาร์จิน = $3,000
• มาร์จินที่ว่าง = $7,000
• ระดับมาร์จิน = 333%

หากธุรกรรมเคลื่อนที่ 100 พิปส์ต่อคุณ (ราวๆ $667 ต่อล็อต ดังนั้นขาดทุนรวมที่ลอยอยู่ $1,334):

• ส่วนของเงินทุน = $8,666
• มาร์จิน = $3,000
• มาร์จินที่ว่าง = $5,666
• ระดับมาร์จิน = 289%

ตัวเลขเหล่านี้อัพเดททุกวินาทีที่ตลาดเปิด ตัวเลขมาร์จินยังคงคงที่ที่ $3,000 ตลอด; เฉพาะส่วนของเงินทุนและมาร์จินที่ว่างเท่านั้นที่เปลี่ยนแปลง

เหตุผลที่ยอดคงเหลือเพียงอย่างเดียวทำให้คุณสับสน

นักซื้อขายใหม่มักตรวจสอบเพียงยอดคงเหลือของพวกเขาเท่านั้น นิสัยนั้นเป็นอันตรายเพราะยอดคงเหลือไม่สะท้อนการเปิดเผย นักซื้อขายอาจแสดงยอดคงเหลือ $10,000 ในขณะเดียวกันที่พกมาร์จินที่ล็อคไว้ $9,500 และขาดทุนที่ลอยอยู่ $400 — ทำให้มีมาร์จินที่ว่างเพียง $100 การกระโดดราคาแห้งและกลไกหยุดการซื้อขายของโบรกเกอร์ทำงาน ปิดตำแหน่งโดยอัตโนมัติ บ่อยครั้งที่ราคาที่นักซื้อขายคาดหวัง

การดูส่วนของเงินทุนและมาร์จินที่ว่างร่วมกันจะให้คุณมองภาพที่แท้จริงของสุขภาพบัญชี บัญชีที่แข็งแรงโดยทั่วไปจะรักษาระดับมาร์จินเหนือ 500% และรักษามาร์จินที่ว่างไม่น้อยกว่า 50% ของส่วนของเงินทุน ให้พื้นที่เพียงพอในการดูดซับความผันผวนภายในวันโดยไม่เสี่ยงการปิดตำแหน่งในทางบังคับ

วิธีคำนวณความต้องการมาร์จิน

การเชื่อมโยงเลเวอเรจ-มาร์จิน

เลเวอเรจและมาร์จินเป็นสองด้านของเหรียญเดียวกัน เลเวอเรจแสดงถึงปริมาณการเผยแพร่ทางจิตความที่คุณควบคุมต่อดอลลาร์ของทุน มาร์จินแสดงถึงเปอร์เซ็นต์ของการฝากเงินทุนทางจิตความนั้น ความสัมพันธ์คือ: มาร์จิน % = 1 ÷ เลเวอเรจ × 100

• ที่เลเวอเรจ 1:200 ความต้องการมาร์จิน = 0.5%
• ที่เลเวอเรจ 1:30 (ขีดจำกัดที่ถูกบังคับโดยกฎระเบียบ ESMA ในยุโรป) ความต้องการมาร์จิน = 3.33%
• ที่เลเวอเรจ 1:10 ความต้องการมาร์จิน = 10%

เลเวอเรจต่ำลง ยอดเงินทุนที่ล็อคต่อธุรกรรมจะมากขึ้น และมาร์จินที่ว่างจะลดลงเร็วขึ้นเมื่อคุณเพิ่มตำแหน่ง

การคำนวณมาร์จินที่ต้องการขั้นตอนต่อขั้น

ขั้นตอนหนึ่ง: ระบุมูลค่าทางจิตความของตำแหน่ง สำหรับคู่สกุลเงินที่ USD เป็นสกุลเงินอ้างอิง (ตัวอย่างเช่น EUR/USD) มูลค่าทางจิตความ = ขนาดล็อต × อัตราแลกเปลี่ยน ล็อตมาตรฐานของ EUR/USD ที่ 1.0850 = 100,000 × 1.0850 = $108,500

ขั้นตอนสอง: คูณด้วยเปอร์เซ็นต์มาร์จิน ที่มาร์จิน 1% มาร์จินที่ต้องการ = $108,500 × 0.01 = $1,085

ขั้นตอนสาม: หากบัญชีของคุณเป็นสกุลเงินอื่นนอกเหนือจาก USD คำนวณผลลัพธ์ บัญชีที่เป็น GBP ที่อัตราแลกเปลี่ยน 1.2700 จะต้องการ £854 ในมาร์จินสำหรับธุรกรรมเดียวกัน

ล็อตขนาดเล็ก (10,000 หน่วย) ต้องการมาร์จินเพียงหนึ่งในสิบของล็อตมาตรฐาน ล็อตไมโคร (1,000 หน่วย) ต้องการมาร์จินหนึ่งในร้อย การปรับขนาดตำแหน่งนี้ทำให้การควบคุมว่ามาร์จินที่ว่างจะลดลงเร็วขึ้น

ความต้องการมาร์จินที่แปรผันตามเครื่องมือ

ความต้องการมาร์จินไม่เป็นไปตามเดียวกันทั่วทั้งเครื่องมือ พิจารณาช่วงที่พบบ่อยนี้:

• คู่สกุลเงินหลัก (EUR/USD, USD/JPY): 0.5%–1% ในเลเวอเรจมาตรฐาน
• คู่สกุลเงินรอง (EUR/GBP, AUD/JPY): 1%–2%
• คู่สกุลเงินเอ็กโซติก (USD/TRY, USD/ZAR): 3%–5% เนื่องจากความผันผวนสูงและความเหลือน้อย
• สินค้าและดัชนีบนเครื่องมือเดียวกัน: 1%–10% ขึ้นอยู่กับโบรกเกอร์และเครื่องมือ

ทราบว่าความต้องการของมาร์จินสำหรับแต่ละเครื่องมือจะป้องกันข้อผิดพลาดที่พบบ่อย: คิดว่าการเปิดตำแหน่งในคู่เงินเอ็กโซติกจะใช้มาร์จินเดียวกันกับตำแหน่งในคู่เงินหลัก ตำแหน่งมาตรฐานเดียวของ USD/ZAR ที่มีความต้องการ 3% ล็อค $3,000 — เกือบสามเท่าของมาร์จินในการเทรด EUR/USD ในขนาดตำแหน่งเดียวกันและความต้องการ 1%

Free Margin ในฐานะตัวกระตุ้นความเสี่ยง

ฟังก์ชันของตัวกระตุ้น

Free Margin เป็นตัวดักแรงกระแทกของบัญชีของคุณ ทุก pip ของการเคลื่อนไหวที่เป็นที่ไม่ดีในตำแหน่งที่เปิดจะลดส่วนของเงินสุทธิของคุณ ซึ่งในลำดับต่อมาจะลด Free Margin ของคุณ ในขณะที่ Free Margin ยังคงเป็นบวก บัญชีของคุณยังคงใช้งานได้ — คุณสามารถเปิดตำแหน่งใหม่และตำแหน่งที่มีอยู่ยังคงมีอยู่

เมื่อ Free Margin ลดลงถึงศูนย์ ระดับมาร์จินของคุณได้ถึง 100% ในจุดนั้น โบรกเกอร์จะบล็อกการเข้าสู่ตลาดใหม่ คุณยังไม่ถูกหยุดอยู่ แต่คุณไม่มีความยืดหยุ่น การเคลื่อนไหวที่เป็นที่ไม่ดีต่อไปจะทำให้ระดับมาร์จินลดลงต่ำกว่า 100% และกลไกการหยุดออกของโบรกเกอร์จะเริ่มประเมินว่าตำแหน่งใดจะปิด

การเรียกเงินมาร์จินและลำดับการหยุดออก

โบรกเกอร์ส่วนใหญ่จะออกเตือนเรียกเงินมาร์จินเมื่อระดับมาร์จินลดลงไปสู่ 100% นี้เป็นการเตือน ไม่ใช่การปิดอัตโนมัติ การหยุดออก — การขายออกบังคับของตำแหน่งที่เปิด — มักจะเริ่มเมื่อมีค่าเกณฑ์ต่ำกว่า: โดยทั่วไปคือ 20%, 30%, หรือ 50%, ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขของโบรกเกอร์และสภาพแวดล้อมของการกำกับดูแล

ในการปฏิบัติ ลำดับจะเป็นดังนี้:

• เปิดการเทรด, ตลาดเคลื่อนไหวในทิศทางที่ไม่ดี, ส่วนของเงินสุทธิลดลง, Free Margin ลดลง
• ระดับมาร์จินลดลงไปสู่ 100%, โบรกเกอร์ออกการแจ้งเตือนเรียกเงินมาร์จิน
• ระดับมาร์จินยังคงลดลงไปสู่เกณฑ์การหยุดออก
• โบรกเกอร์ปิดตำแหน่งที่เสียมากที่สุดก่อน, จากนั้นประเมินใหม่
• หากระดับมาร์จินกลับมาเกินเกณฑ์การหยุดออก, กระบวนการจะหยุด
• หากไม่, ตำแหน่งที่เสียมากที่สุดถัดไปจะปิด, และต่อไป

การประเมินค่าของตัวกระตุ้นที่คุณจำเป็นต้องการจริงๆ

ระดับมาร์จิน 200% หมายความว่า ส่วนของเงินสุทธิของคุณเป็นสองเท่าของมาร์จินที่ล็อคไว้ ซึ่งดูเหมาะสบ แต่มันทิ้งที่ว่างบนคู่เงินที่เปลี่ยนแปลงได้ ราคา EUR/USD สามารถเคลื่อนไหว 80–100 pips ในเซสชันเดียว ในตำแหน่งมาตรฐาน, 100 pips เท่ากับ $1,000 หากมาร์จินของคุณเป็น $1,000 (1% ของตำแหน่งที่มีมูลค่า $100,000), การเคลื่อนไหว 100 pips ที่เป็นที่ไม่ดีต่อคุณจะลดส่วนของเงินสุทธิของคุณ $1,000 — ลดระดับมาร์จินของคุณจาก 200% ลงเหลือ 100% ในเซสชันเดียว

คำแนะนำการจัดการความเสี่ยงของผู้เชี่ยวชาญมักแนะนำให้รักษาระดับมาร์จินเหนือ 500% เสมอ ซึ่งหมายความว่าสำหรับทุก $1,000 ที่ล็อคไว้ในมาร์จิน, คุณควรถือมีอย่างน้อย $5,000 ในส่วนของเงินสุทธิ การรักษา Free Margin เหนือ 60%–70% ของเงินสุทธิทั้งหมดเป็นกฎที่เป็นปฏิบัติที่ให้ตำแหน่งของคุณมีพื้นที่ให้หายใจผ่านเสียงตลาดปกติโดยไม่กระตุ้นการปิดตำแหน่งอัตโนมัติ

สถานการณ์ในโลกแห่งความจริงที่เปิดเผยความแตกต่าง

สถานการณ์หนึ่ง: บัญชีที่ใช้ความเลือดเยอะเกินไป

นักเทรดฝากเงิน $2,000 และเปิด 5 ไมโครล็อตของ GBP/USD ที่มีการยืดหยุ่น 1:100 แต่ละไมโครล็อตมีมูลค่าตามสมมติ $1,000, ดังนั้น 5 ไมโครล็อต = $5,000 ตามสมมติ ที่มีความต้องการ 1% มาร์จินที่ล็อคไว้ = $50 Free Margin = $2,000 − $50 = $1,950 ระดับมาร์จิน = 4,000% บัญชีนี้มีพื้นที่หายใจอย่างมากเมื่อเทียบกับการเปิดเผยของมัน

ตอนนี้นักเทรดคนเดียวกันเปลี่ยนไป 5 ล็อตมาตรฐาน (ตามสมมติ $500,000) มาร์จินที่ล็อคไว้ = $5,000 แต่บัญชีมีเพียง $2,000 โบรกเกอร์ปฏิเสธคำสั่ง — Free Margin ไม่เพียงพอ นี้คือระบบมาร์จินทำงานอย่างถูกต้อง ป้องกันตำแหน่งที่ต้องการเงินมัดจำมากกว่าที่บัญชีถือได้

สถานการณ์สอง: การลดลงทีละน้อย

นักเทรดที่มีบัญชี $5,000 เปิด 2 ล็อตมาตรฐานของ EUR/USD ที่มีมาร์จิน 1% มาร์จิน = $2,000 Free Margin = $3,000 ระดับมาร์จิน = 250% การเทรดเคลื่อนไหว 100 pips ในทิศทางที่ไม่ดี ขาดทุนลอย = $2,000 เงินสุทธิ = $3,000 Free Margin = $3,000 − $2,000 = $1,000 ระดับมาร์จิน = 150%

อีก 50 pips ที่เป็นที่ไม่ดี: ขาดทุนลอย = $3,000 เงินสุทธิ = $2,000 Free Margin = $0 ระดับมาร์จิน = 100% โบรกเกอร์บล็อกการเข้าสู่ตลาดใหม่ อีกสิบ pips: เงินสุทธิ = $1,800 ระดับมาร์จิน = 90% หากเกณฑ์การหยุดออกคือ 50%, บัญชียังมีพื้นที่ หากเกณฑ์คือ 100%, การปิดจะเริ่มทันที ความเร็วของการลดลงนี้ทำให้นักเทรดที่มอง Balance ($5,000, ไม่เปลี่ยนแปลงตลอด) แทนของเงินสุทธิและ Free Margin ประหยัด

สถานการณ์สาม: ตำแหน่งที่มีกำไรขยาย Free Margin

ไม่ใช่ทุกการเคลื่อนไหวเป็นที่ไม่พอใจ นักเทรดเดอร์เปิดทำการซื้อ 1 ล็อตมาตรฐานของ USD/CAD ที่มาร์จิน 1% (ล็อค $1,000) การเทรดเคลื่อนไหวไปทางที่ดีของพวกเขา - กำไรลอยๆ ประมาณ $1,050 (ที่อัตราใกล้ 1.3500) เงินส่วนตัวเพิ่มขึ้นจาก $10,000 เป็น $11,050 เงินส่วนว่างเพิ่มขึ้นจาก $9,000 เป็น $10,050 ระดับมาร์จินเพิ่มขึ้นจาก 1,000% เป็น 1,105%

เงินส่วนว่างที่ขยายออกไปนี้ช่วยให้นักเทรดเดอร์สามารถเปิดตำแหน่งเพิ่มได้โดยไม่ต้องฝากเงินใหม่ นักเทรดเดอร์มากมายใช้เทคนิคนี้อย่างตั้งใจ - ปล่อยให้การเทรดที่ชนะสร้างเงินส่วนว่างก่อนเพิ่มตำแหน่งที่สอง ความเสี่ยงคือหากการเทรดแรกกลับกลับมา กำไรลอยและบัฟเฟอร์ของตำแหน่งใหม่จะหายไปพร้อมกัน ทำให้เงินส่วนว่างลดลงเร็วกว่าที่คาด

การจัดการช่องว่างระหว่างมาร์จินและเงินส่วนว่าง

การกำหนดขนาดตำแหน่งเป็นการควบคุมหลัก

เครื่องมือที่มีประสิทธิภาพที่สุดในการรักษาเงินส่วนว่างให้สุขภาพดีคือการกำหนดขนาดตำแหน่ง ขนาดล็อตเล็กล็อตล็อคมาร์จินน้อยกว่าต่อการเทรด รักษาเงินส่วนว่างมากขึ้นเป็นบัฟเฟอร์ นักเทรดที่รันความเสี่ยง 0.5% ต่อการเทรดบนบัฟเฟอร์ $10,000 เสี่ยง $50 ต่อการเทรด ที่การหยุดขาดทุน 50 พิปบน EUR/USD นั้นแปลงเป็นขนาดตำแหน่ง 0.1 ล็อต มาร์จินล็อคสำหรับ 0.1 ล็อตที่ 1% บนตำแหน่งที่มีมูลค่า $108,500 ประมาณ $108 - เหลือ $9,892 เงินส่วนว่างและระดับมาร์จินเกิน 9,000%

เปรียบเทียบกับนักเทรดที่เปิด 2 ล็อตมาตรฐานเต็ม: มาร์จินล็อค = $2,170 เงินส่วนว่าง = $7,830 ระดับมาร์จิน = 461% ทั้งสองบัฟเฟอร์เก็บ $10,000 แต่นักเทรดคนที่สองมีหมอนเท่าของบัฟเฟอร์ต่อดอลลาร์ของการเปิดเผย การคำนวณเป็นไร้เมตตา

การตรวจสอบเงินส่วนว่างระหว่างการเทรดที่เปิดอยู่

ตั้งค่าเกณฑ์การแจ้งเตือนส่วนตัวสำหรับเงินส่วนว่าง นักเทรดที่มีประสบการณ์มากมักจัดการระดับมาร์จินที่ต่ำกว่า 300% เป็นธงสีเหลืองและต่ำกว่า 200% เป็นการหยุดเปิดตำแหน่งอย่างเด็ดขาด แพลตฟอร์มส่วนใหญ่อนุญาตให้ใช้การแจ้งเตือนที่กำหนดเอง - ใช้มัน การแจ้งเตือนระดับมาร์จิน 300% บนบัฟเฟอร์ $5,000 ที่มี $1,000 ในมาร์จิน หมายความว่าคุณจะได้รับการแจ้งเตือนเมื่อเงินส่วนตัวลดลงเป็น $3,000 ทำให้คุณมีเวลาทำการก่อนที่สถานการณ์จะกลายเป็นวิกฤต

ตรวจสอบเงินส่วนว่างก่อนเข้าสู่การเทรดใหม่ทุกครั้ง ไม่ใช่เฉพาะเมื่อสิ่งต่างๆ รู้สึกไม่สบาย รายการตรวจสอบก่อนการเทรดที่รวมถึงการตรวจสอบเงินส่วนว่างใช้เวลาน้อยกว่า 10 วินาทีและสามารถป้องกันตำแหน่งที่ทำให้บัฟเฟอร์ของคุณลดลงต่ำกว่าเกณฑ์ที่ปลอดภัย

การป้องกันและผลกระทบต่อมาร์จิน

การป้องกัน - ถือตำแหน่งลองและสั้นพร้อมกันบนเครื่องมือเดียวกัน - ไม่ได้ลดการบริโภคมาร์จิน โบรกเกอร์ส่วนใหญ่ต้องการมาร์จินสำหรับทั้งสองขาของการป้องกัน ทำให้เงินส่วนว่างลดลงตามนั้น แม้ว่าการเปิดเผยตลาดสุทธิจะเป็นศูนย์ นักเทรดที่ป้องกันโดยไม่คำนึงถึงความต้องการมาร์จินสองเท่านี้ พบว่าเงินส่วนว่างของพวกเขาต่ำกว่าที่คาด ทำให้พวกเขาอ่อนแอต่อการหยุดเปิดตำแหน่งหากกฎการรวมของโบรกเกอร์แตกต่างจากสมมติของพวกเขา

ตัวเลขอย่างละเอียด

ตารางด้านล่างนี้รวมตัวเลขสำคัญที่ควบคุมมาร์จินและเงินส่วนว่างในสถานการณ์บัฟเฟอร์และการใช้ความเสี่ยงที่พบบ่อย

สิ่งที่นี่บอกคุณ: ความสัมพันธ์ระหว่างขนาดล็อต เลเวอเรจ และมาร์จินเป็นเชิงเส้น - การทำให้ขนาดล็อตของคุณสองเท่า ทำให้บัฟเฟอร์เงินส่วนว่างลดลงครึ่งหนึ่งและลดระดับมาร์จินครึ่งหนึ่ง ทำให้บัฟเฟอร์ของบัฟเฟอร์ของคุณเข้าใกล้ขีดจำกัดการหยุดเปิดตำแหน่งได้เร็วขึ้นกับทุกตำแหน่งที่คุณเพิ่มเข้าไป

แผนการดำเนินการ

ใช้ขั้นตอนเหล่านี้เพื่อสร้างรูปแบบการเทรดที่ตระหนักถึงมาร์จินก่อนที่คุณจะวางการเทรดอีกครั้ง

1. คำนวณความต้องการของมาร์จินก่อนที่จะเข้าสู่ตำแหน่งใด ๆ — คูณค่ามูลค่าที่ไม่จำกัดของการเทรดด้วยเปอร์เซ็นต์มาร์จินของคุณ จากนั้นยืนยันผลลัพธ์กับเงินมาร์จินฟรีปัจจุบันของคุณเพื่อให้แน่ใจว่าคุณจะรักษาระดับมาร์จินอย่างน้อย 500% หลังจากเข้าสู่ตลาด
2. ตั้งการแจ้งเตือนบนแพลตฟอร์มที่ระดับมาร์จินเป็น 300% เพื่อให้คุณได้รับการแจ้งเตือนก่อนที่เงื่อนไขจะกลายเป็นวิกฤติ ให้เวลาให้ตัวเองลดความเสี่ยงหรือเพิ่มเงินทุนแทนที่จะตอบสนองต่อการหยุดการเทรดจากโบรกเกอร์
3. จำกัดมาร์จินที่เปิดทั้งหมดให้ไม่เกิน 20% ของส่วนของทุนของบัญชีของคุณในขณะใดก็ตาม ซึ่งจะทำให้มาร์จินฟรีอยู่เหนือ 80% ของส่วนของทุนและให้การป้องกันอย่างน้อย 400 พิปสำหรับการเคลื่อนไหวที่เป็นที่ไม่เอื้องในสัญญามาตรฐานก่อนที่ระดับมาร์จินของคุณจะเข้าใกล้ 100%
4. ตรวจสอบความต้องการของมาร์จินสำหรับทุกเครื่องมือที่คุณเทรด — คู่เงินหรือสินค้าที่เป็นเอ็กโซติกอาจมีความต้องการของมาร์จินอยู่ที่ 3%–10% สามถึงสิบเท่าของคู่เงินหลัก และการสมมติอัตรา 1% จะทำให้คุณมีมาร์จินฟรีน้อยกว่าที่คำนวณแสดง
5. ตรวจสอบส่วนทุนและมาร์จินฟรีของคุณอย่างน้อยทุก 30 นาทีในช่วงเวลาการเทรดที่เป็นประจำ โดยเฉพาะในช่วงเหตุการณ์ข่าวที่มีผลกระทบสูงที่เคลื่อนไหวได้ 50–100 พิปภายในไม่กี่วินาทีและบีบอัดมาร์จินฟรีไวกว่าที่การตรวจสอบด้วยตนเองจะอนุญาต
6. ลดขนาดตำแหน่งลง 50% เมื่อบัญชีของคุณได้รับความสูญเสียจากจุดสูงสุดของส่วนของทุนมากกว่า 10% — สิ่งนี้จะรักษามาร์จินฟรีในอัตราสัมพันธ์และป้องกันการสูญเสียต่อเนื่องจากการหยุดการเทรดบังคับ

ข้อบกพร่องที่พบบ่อย

• อย่าตรวจสอบเฉพาะยอดคงเหลือของคุณเท่านั้น — ยอดคงเหลือยังคงคงที่เดิมในขณะที่เทรดเปิดทำงาน ซึ่งหมายความว่าคุณอาจแสดงยอดคงเหลือ $10,000 ในขณะที่ส่วนของทุนของคุณลดลงเหลือ $2,100 และมาร์จินฟรีของคุณอยู่ที่ $100 ซึ่งทำให้คุณอยู่ห่างจากการหยุดการเทรดที่คุณไม่เคยคาดหวัง
• อย่าสมมติว่าการป้องกันจะลดการใช้มาร์จิน — ส่วนใหญ่ของโบรกเกอร์จะเรียกเก็บมาร์จินเต็มร้อยทั้งสองขาของการป้องกัน ดังนั้น การซื้อสัญญาซื้อและขายสัญญาขาย 1 ล็อตในคู่เงินเดียวกันจะล็อคเงินหลายเท่า ($2,170 แทน $1,085 ใน EUR/USD ที่ 1:100) ซึ่งจะดูดมาร์จินฟรีแม้ว่าการเอ็กซ์โปเจคต์ตลาดสุทธิของคุณจะเป็นศูนย์
• อย่าเปิดตำแหน่งในคู่เงินเอ็กโซติกโดยใช้ขนาดล็อตเดียวกันกับที่คุณใช้ในคู่เงินหลัก — ล็อตมาตรฐานของ USD/TRY หรือ USD/ZAR ที่มีความต้องการของมาร์จินที่ 3%–5% จะล็อค $3,000–$5,000 เปรียบเทียบกับ $1,085 สำหรับ EUR/USD ซึ่งอาจลดมาร์จินฟรีของคุณไป 40%–60% มากกว่าที่คุณคาดการณ์จากการเทรดเดียว
• อย่าถือระดับมาร์จินเป็น 150% ว่าปลอดภัย — ที่ 150% การเคลื่อนไหวที่เป็นที่ไม่เอื้อง 50 พิปบนล็อตมาตรฐานจะสร้างขาดทุน $500 ซึ่งสามารถผลักดันระดับมาร์จินไปสู่ 100% และล็อคบัญชีของคุณไม่ให้เปิดการเทรดใด ๆ ที่ใหม่ ๆ ซึ่งทำให้คุณไม่สามารถเพิ่มการป้องกันหรือลดตำแหน่งที่เสี่ยงต่อการหยุดการเทรดบังคับในช่วงเวลาที่ความยืดหยุ่นมีความสำคัญที่สุด