Расшифровка торговли на Forex с Dove

Понимание того, как говорят центральные банки, является ключевым для торговли на форексе. Слова "голубь\" и \"ястреб" очень важны в этом языке. Они описывают, как эти влиятельные банки устанавливают денежно-кредитную политику.

В финансах "голубь\" — это тот, кто поддерживает политику дешёвых денег. Такой подход называют \"голубиным".

Довольные политики сосредоточены на росте экономики и создании рабочих мест, а не на борьбе с инфляцией. Они делают это, поддерживая низкие процентные ставки.

Что определяет голубя？

Голубь хочет стимулировать экономику дешёвыми деньгами. Они считают, что когда заимствование обходится дешевле, бизнес будет больше инвестировать, а люди — больше тратить.

Голуби не слишком беспокоятся о инфляции сразу. Они считают, что медленный рост и высокая безработица являются более серьезными проблемами.

Этот взгляд противоположен позиции "ястреба", который хочет бороться с инфляцией путем повышения процентных ставок, даже если это замедлит экономику.

Название происходит от птиц в политике - голуби символизируют мир, а ястребы - агрессию.

Политика Dove и Forex

Денежно-кредитная политика сильно влияет на стоимость валюты. Когда центральный банк действует в мягкой манере, его валюта часто теряет в цене.

Причина проста. Низкие процентные ставки означают, что инвестиции в эту валюту не приносят большой прибыли.

Это заставляет инвесторов продавать эту валюту, чтобы покупать валюты с более высокими процентными ставками. Они хотят получить лучшую доходность.

Деньги, перетекающие из мягкой валюты в валюты с более высокой доходностью, приводят к снижению её стоимости на валютном рынке.

Выявление мягкой позиции

Умение распознавать мягкую денежно-кредитную политику — важный навык для трейдеров на рынке форекс. Необходимо анализировать как заявления банков, так и данные, которые они предоставляют.

Заявления центрального банка дают самые четкие сигналы. Обращайте внимание на конкретные слова в пресс-конференциях, протоколах заседаний и отчетах.

Язык, говорящий о слабом росте, плохом рынке труда или низкой инфляции, указывает на мягкую (голубиную) позицию. Такие слова, как "терпеливый\", \"адаптивный\" и \"риски снижения", являются типичными признаками мягкой политики.

Перспективные ориентиры также имеют значение. Когда банк заявляет, что ставки останутся низкими в течение «длительного времени», это явно голубиная позиция.

Ключевые экономические показатели

Помимо официальных заявлений, экономические данные могут предсказывать смягчение политики. Банки реагируют на данные, поэтому трейдеры должны внимательно за ними следить.

Низкая инфляция часто приводит к мягкой денежно-кредитной политике. Если цены растут медленнее, чем целевой показатель банка (обычно около 2%), он может сохранить низкие процентные ставки.

Слабые показатели занятости, такие как рост безработицы или разочаровывающие отчеты по заработной плате, подталкивают банки к более мягкой денежно-кредитной политике для создания большего количества рабочих мест.

Медленный рост ВВП — еще один важный фактор. Замедляющаяся экономика может потребовать снижения процентных ставок, чтобы избежать рецессии.

Крупнейшие центральные банки

У разных центральных банков разные привычки. Знание их истории помогает понять их текущие действия.

Банк Японии на протяжении многих лет придерживается крайне мягкой денежно-кредитной политики. Они борются с дефляцией с помощью очень низких и даже отрицательных процентных ставок.

Европейский центральный банк часто придерживается мягкого подхода, особенно во время долговых кризисов или при замедлении роста в Европе.

Федеральная резервная система США и Банк Англии чаще меняют свою позицию между «ястребиной» и «голубиной» в зависимости от состояния экономики.

Швейцарский национальный банк сохраняет мягкую денежно-кредитную политику, чтобы предотвратить чрезмерное укрепление швейцарского франка, что могло бы навредить швейцарскому экспорту.

Стратегии торговли на Forex Dove

Когда крупный центральный банк сигнализирует о мягкой денежно-кредитной политике, трейдеры могут использовать несколько стратегий. Самый простой подход — продавать валюту с мягкой политикой против валюты с жёсткой политикой.

Например, если Европа придерживается мягкой политики, а Америка — жесткой, трейдер может продать пару EUR/USD. Он ожидает, что евро ослабнет по отношению к доллару.

Это работает из-за растущего разрыва между процентными ставками в двух экономиках.

Кэрри-трейд

Мягкие валюты хорошо подходят для "финансирования" части сделки кэрри-трейд. Эта стратегия предполагает заимствование дешевой валюты для покупки более дорогой.

Трейдер может взять кредит в японских иенах под почти нулевой процент и использовать его для покупки австралийских или новозеландских долларов, которые часто имеют более высокие ставки.

Цель — получить прибыль от разницы в процентных ставках, зарабатывая дополнительные деньги каждую ночь. Это лучше всего работает, когда рынки спокойны.

Однако сделки кэрри-трейд могут быть рискованными. Если валюта финансирования неожиданно укрепится, вы можете потерять больше, чем получили в виде процентных доходов.

Торговля на новостях

Заявления центральных банков сильно влияют на рынки. Торговля во время этих событий может быть прибыльной, но рискованной.

Когда банк звучит более мягко, чем ожидалось, валюта часто быстро падает. Трейдеры, которые предсказывают это, могут заработать деньги.

Вам необходимо следить за экономическим календарем и понимать, чего ожидает рынок. Если все уже ожидают мягких новостей, фактическое объявление может мало что изменить.

Контекст имеет наибольшее значение. Дело не только в том, является ли банк «голубиным», но и в том, насколько его политика более или менее «голубиная», чем ожидалось.

Торговля на основе мягких сигналов сопряжена с рисками. Хорошее управление рисками крайне важно.

Самая большая опасность — это внезапное изменение политики. Центральный банк может неожиданно ужесточить свою позицию, если инфляция неожиданно вырастет.

Это может привести к быстрому развороту валюты, что нанесёт убытки трейдерам, сделавшим неверную ставку. Всегда используйте стоп-лосс ордера, чтобы ограничить потенциальные потери.

Рыночные настроения также могут отличаться от политики банков. Валюта может укрепиться как убежище, даже при мягкой политике центрального банка.

Никогда не рискуйте слишком большими деньгами в одной сделке. Это защитит вас, если что-то пойдет не так.

Сравнение «голубей» и «ястребов»

Чтобы лучше понять, давайте сравним голубей и ястребов напрямую. Они оказывают противоположное влияние на рынки.