Forex dan Kontrak CFD: Panduan Lengkap Berdagang & Tips Strategi

Perbedaan Nyata

　　Meskipun kedua kontrak Forex dan CFD memungkinkan Anda berspekulasi tentang pergerakan mata uang, mekanisme dasarnya secara fundamental berbeda. Perbedaan ini secara langsung memengaruhi biaya, risiko, dan, yang paling penting, strategi perdagangan mana yang akan paling efektif.

　　Perbedaan inti ini sederhana. Perdagangan Spot Forex melibatkan pertukaran nominal mata uang aktual, bahkan jika diperdagangkan dengan leverage. Perdagangan CFD adalah kontrak dengan broker untuk pertukaran perbedaan harga aset, yang berarti Anda sama sekali tidak berinteraksi dengan aset yang mendasarinya.

　　Panduan ini akan memberikan perbandingan yang jelas, berdampingan antara kontrak forex dan cfd. Kami akan menyelami mekanisme keuntungan, kerugian, dan biaya. Yang paling penting, Anda akan belajar bagaimana menyelaraskan strategi perdagangan tertentu dengan setiap instrumen, menciptakan kerangka kerja praktis untuk memilih kontrak yang tepat untuk tujuan Anda.

Pembaruan Dasar

　　Untuk membuat pilihan yang terinformasi, kita harus terlebih dahulu menetapkan dasar pemahaman yang umum untuk kedua instrumen tersebut. Hal ini memastikan kejelasan saat kita beralih ke perbandingan yang lebih kompleks.

Apa Itu Perdagangan Forex？

　　Perdagangan Forex terjadi di pasar global, terdesentralisasi untuk pertukaran mata uang nasional. Ini adalah pasar keuangan terbesar dan paling likuid di dunia.

　　Bayangkan seperti menukar uang untuk liburan internasional, namun dalam skala spekulatif besar, didorong oleh institusi dan trader individu.

　　Karakteristik kunci termasuk:

• Perdagangan dalam pasangan, seperti Euro terhadap Dolar AS (EUR/USD).
• Likuiditas yang luar biasa, terutama dalam pasangan mata uang utama.
• Pasar yang beroperasi 24 jam sehari, lima hari seminggu.

Apa Itu Kontrak CFD？

　　Sebuah CFD, atau Kontrak untuk Perbedaan, adalah produk derivatif. Ini adalah perjanjian pribadi antara seorang trader dan seorang broker.

　　Fitur mendasarnya adalah Anda tidak memiliki aset yang mendasari yang Anda perdagangkan. Anda hanya berspekulasi pada pergerakan harganya.

　　CFD menawarkan cakupan yang luar biasa. Mereka dapat digunakan untuk tidak hanya perdagangan forex tetapi juga indeks pasar, komoditas seperti minyak dan emas, dan saham individu.

Perbandingan Langsung

　　Memahami perbedaan kunci sangat penting bagi setiap trader. Faktor-faktor ini secara langsung memengaruhi pengalaman perdagangan Anda, biaya, dan strategi potensial.

Pembeda Kunci

　　Tabel berikut menunjukkan perbedaan penting antara perdagangan Spot Forex dan perdagangan CFD secara sekilas. Kami akan menjelajahi implikasi praktis dari perbedaan ini dalam bagian-bagian berikutnya.

　　Likuiditas pasar Forex adalah faktor utama. Bank for International Settlements (BIS) melaporkan dalam survei 2022 bahwa omset harian di pasar valuta asing global mencapai $7,5 triliun. Volume yang sangat besar ini memungkinkan spread yang ketat terlihat pada pasangan-pasangan utama.

Melampaui Permukaan

　　Definisi umum tidaklah cukup. Seorang trader profesional harus memahami bagaimana struktur kontrak memengaruhi keuntungan dan kerugian mereka.

Leverage dan Margin

　　Kedua instrumen menggunakan leverage, namun perhitungan dan implikasinya bisa berbeda, terutama saat trading kelas aset yang berbeda melalui CFD.

　　Mari kita gunakan contoh Forex. Bayangkan Anda ingin trading satu lot standar EUR/USD, yang bernilai 100.000 unit dari mata uang dasar. Jika EUR/USD diperdagangkan pada 1,1000, total nilai posisi adalah $110.000. Dengan leverage 1:30, margin yang diperlukan untuk membuka trade ini akan menjadi $110.000 / 30 = sekitar $3.667. Setiap pergerakan pip akan bernilai $10.

　　Sekarang pertimbangkan contoh CFD. Anda ingin trading indeks S&P 500, yang dihargai pada 4.500 poin. Jika ukuran kontrak broker Anda adalah $10 per poin, total nilai posisi Anda adalah 4.500 * $10 = $45.000. Jika broker mensyaratkan margin 5% (setara dengan leverage 1:20), Anda akan memerlukan 5% dari $45.000, yaitu $2.250, untuk membuka posisi.

Biaya Trade Sebenarnya

　　Biaya "sebenarnya" dari sebuah trade melampaui spread yang terlihat. Ini mencakup komisi dan pembiayaan semalam, yang bisa diam-diam menggerogoti keuntungan jika tidak dikelola.

　　Mari kita bandingkan sebuah trade semalam hipotetis.

　　Untuk trade Forex, biaya Anda adalah:

　　Spread adalah biaya awal masuk. Pada akun ECN sejati, Anda mungkin juga membayar komisi kecil, misalnya, $3,50 per lot yang diperdagangkan. Jika Anda memegang posisi semalam, Anda akan dikenai biaya swap. Ini dihitung berdasarkan selisih suku bunga dari bank sentral kedua mata uang tersebut. Penting untuk dicatat, jika Anda long pada mata uang dengan suku bunga lebih tinggi, Anda sebenarnya bisa mendapatkan swap positif.

　　Untuk trade CFD, biaya Anda adalah:

　　Spread juga merupakan biaya masuk utama. Komisi lebih umum di sini, terutama pada CFD saham. Perbedaan utamanya adalah pembiayaan semalam. Alih-alih berdasarkan pada suku bunga antarbank, biaya ini ditetapkan oleh broker, seringkali sebagai suku bunga acuan ditambah markup tetap (misalnya, SOFR + 2,5%). Biaya ini hampir selalu menjadi biaya bagi trader dan bisa jauh lebih mahal daripada swap Forex, membuat CFD kurang cocok untuk periode penahanan jangka panjang.

Menyelaraskan Strategi trading

　　Langkah paling kritis adalah menghubungkan instrumen-instrumen ini ke strategi trading yang dapat dijalankan. Pilihan terbaik adalah yang melengkapi gaya trading yang Anda pilih.

Strategi Cocok untuk Forex

　　Struktur unik Forex, dengan likuiditas dalam jumlah besar dan swap berbasis suku bunga, membuatnya ideal untuk pendekatan tertentu.

　　Scalping dan high-frequency trading berkembang di pasar Forex. Keberhasilan dari strategi-strategi ini bergantung pada mengeksekusi volume trading yang tinggi untuk keuntungan kecil. Spread yang sangat ketat pada pasangan-pasangan utama seperti EUR/USD dan USD/JPY, seringkali di bawah satu pip pada akun ECN, sangat penting untuk profitabilitas.

　　trading posisi jangka panjang dan carry trade juga sangat cocok untuk Forex. Carry trade melibatkan membeli mata uang dengan suku bunga tinggi terhadap mata uang dengan suku bunga rendah. Tujuannya adalah untuk mendapatkan keuntungan tidak hanya dari apresiasi harga tetapi juga dari pembayaran swap positif yang diperoleh setiap hari. Kemampuan untuk mendapatkan pendapatan saat memegang posisi merupakan keunggulan utama dibandingkan dengan CFD.

Strategi Cocok untuk CFD

　　Kekuatan CFD terletak pada fleksibilitas dan akses aset yang luas. Hal ini membuka pintu untuk strategi-strategi yang sulit atau tidak mungkin dilakukan hanya dengan Forex.

　　trading berita pada indeks dan saham adalah contoh utama. Ketika laporan ekonomi utama seperti Non-Farm Payrolls dirilis, hal ini memengaruhi tidak hanya mata uang tetapi juga indeks saham seperti S&P 500. CFD memungkinkan seorang trader untuk dengan cepat mengambil posisi long atau short pada seluruh indeks dari satu platform, tanpa perlu akun futures yang kompleks.

　　Melindungi portofolio saham adalah strategi canggih yang disederhanakan oleh CFD. Seorang investor yang memegang portofolio besar saham teknologi dapat melindungi diri dari penurunan pasar dengan melakukan short-selling pada CFD indeks NASDAQ 100. Ini memungkinkan mereka untuk menutupi potensi kerugian pada saham fisik mereka tanpa harus menjualnya, yang bisa memicu peristiwa pajak.

　　trading ayunan berbagai kelas aset adalah di mana CFD benar-benar unggul. Seorang trader dapat menerapkan strategi analisis teknis tunggal—seperti dukungan dan resistensi atau perpotongan rata-rata bergerak—kepada emas, minyak mentah, indeks DAX Jerman, dan saham Apple, semua dari antarmuka yang sama. Fleksibilitas ini tak tertandingi.

Nuansa Manajemen Risiko

　　Manajemen risiko yang efektif memerlukan pemahaman akan bahaya khusus yang melekat pada setiap instrumen, di luar sekadar menetapkan stop-loss.

Risiko trading Forex

　　Risiko utama dalam Forex adalah kombinasi volatilitas tinggi dan leverage. Sebuah peristiwa berita tiba-tiba dapat menyebabkan pergerakan harga tajam, dan leverage memperbesar baik keuntungan maupun kerugian secara dramatis.

　　Risiko suku bunga juga merupakan pertimbangan utama bagi trader jangka panjang. Perubahan kebijakan bank sentral yang tak terduga dapat mengubah posisi swap positif yang menguntungkan menjadi posisi swap negatif yang mahal dalam semalam.

Risiko trading CFD

　　Jebakan umum bagi trader CFD baru adalah mengabaikan risiko kontra pihak. Karena CFD adalah kontrak langsung dengan broker Anda, Anda terpapar pada stabilitas keuangan mereka. Jika broker yang kurang diatur mengalami kegagalan, dana Anda bisa berisiko. Hal ini membuat pemilihan broker yang mapan dan sangat diatur menjadi sangat penting.

　　Risiko biaya pembiayaan adalah ancaman lain yang halus namun kuat. Biaya pembiayaan harian pada posisi CFD, terutama yang berleverage, dapat dengan cepat menggerus keuntungan dari trading ayunan atau posisi yang berlangsung selama minggu atau bulan. Biaya ini harus dimasukkan ke dalam target keuntungan Anda.

　　Risiko celah lebih terasa dengan CFD saham individu. Sebuah perusahaan dapat merilis berita buruk semalam, menyebabkan harga sahamnya "terjun" pada pembukaan pasar berikutnya. Hal ini dapat menyebabkan eksekusi stop-loss pada harga yang jauh lebih buruk dari yang dimaksud, mengakibatkan kerugian lebih besar dari yang diharapkan.

Membuat Pilihan Anda

　　Untuk mensintesis informasi ini, kita dapat membuat kerangka keputusan sederhana. Ini akan membantu Anda dengan percaya diri memilih instrumen yang sejalan dengan profil trading pribadi Anda.

Tanyakan 3 Pertanyaan Ini

　　Gunakan daftar singkat dan berurutan ini untuk memandu keputusan Anda apakah akan fokus pada forex atau kontrak cfd.

• 　　Apa gaya trading utama saya? Jika Anda adalah scalper frekuensi tinggi atau trader carry jangka panjang, struktur biaya Forex kemungkinan lebih menguntungkan. Jika Anda adalah swing trader yang ingin menerapkan strategi Anda ke berbagai kelas aset, CFD menawarkan fleksibilitas yang lebih unggul.

• 　　Aset apa yang ingin saya trading? Jika Anda adalah spesialis mata uang yang ingin fokus sepenuhnya pada kompleksitas pasar FX, maka akun Forex khusus adalah sempurna. Jika Anda ingin kebebasan untuk trading laporan keuangan perusahaan, berspekulasi pada harga minyak, dan mengambil pandangan pada indeks global, Anda memerlukan CFD.

• 　　Seberapa penting transparansi pasar bagi saya? Jika Anda menghargai trading dalam lingkungan yang sangat diatur dengan potensi akses pasar langsung melalui broker ECN, Forex mungkin lebih menarik. Sementara broker CFD yang baik diatur dengan baik, model pembuat pasar secara inheren berarti broker adalah pihak lawan Anda.

  　　

　　

Mitra Strategis yang Tepat

　　Pilihan antara Forex dan CFD bukanlah tentang instrumen mana yang "lebih baik." Ini tentang instrumen mana yang menjadi mitra strategis yang lebih baik bagi Anda.

　　

Poin Penting

　　Mari kita akhiri dengan ringkasan dari poin-poin paling penting.

• Forex ideal untuk spesialis mata uang, scalper, dan trader carry jangka panjang karena likuiditasnya yang tak tertandingi dan struktur swap berbasis suku bunga.
• CFD menawarkan fleksibilitas tak tertandingi di berbagai kelas aset, menjadikannya alat yang sempurna untuk trader ayunan yang terdiversifikasi, trader berita, dan lindung nilai portofolio.
• Pilihan utama bukanlah tentang produk mana yang lebih unggul, tetapi mana yang lebih cocok untuk strategi trading spesifik Anda, toleransi risiko, dan tujuan keuangan Anda.

　　Sebelum mengalokasikan modal sungguhan, kami sangat mendorong untuk membuka akun demo. Alami perbedaan praktis dalam mengeksekusi trading, mengelola posisi, dan menghitung biaya untuk kedua forex dan kontrak cfd secara langsung. Pengalaman praktis ini sangat berharga.