Forex vs. Actions : Le Guide Ultime 2024 pour les Traders

Le Choix de Base

Décider où investir votre argent est la première et la plus importante étape pour un nouveau venu dans l'industrie du trading. Le choix entre le forex ou les actions est un élément central de cette décision. Ce choix est fondamental pour votre parcours de trading car il vous guidera à chaque étape du chemin.

Le trading d'actions est une forme de transaction où vous achetez et vendez des parts de propriété d'entreprises cotées en bourse. Vous misez sur la croissance future d'une entreprise particulière sur une période donnée. Acheter des actions d'une entreprise signifie que vous détenez une participation dans la propriété de cette société.

Le trading Forex consiste, d'autre part, en la conversion d'une devise à une autre, ce qui crée des contrats spéculatifs sur leurs différentes valeurs. En d'autres termes, vous vendez et achetez des devises en fonction des performances de l'économie globale. L'objectif est de réaliser des gains grâce aux variations des taux de change entre les pays.

Nous ne nous contenterons pas de nous attarder sur les significations. Nous fournirons une comparaison approfondie de chaque facteur critique pour vous aider à décider quel marché correspond le mieux à vos objectifs, votre capital et votre personnalité. Le résultat sera votre décision sur la voie unique que vous devriez suivre.

Une vue d'ensemble comparative

L'essentiel à savoir sur le marché des devises (forex) par rapport aux actions est de les décomposer en fonction des facteurs les plus significatifs pour un trader. Nous allons donc comparer ces deux marchés sur sept aspects essentiels, offrant ainsi aux traders la vision nécessaire pour prendre la bonne décision. Le résultat de chaque comparaison vous permettra de comprendre quel marché correspond le mieux à votre approche de trading.

Taille du marché et liquidité

La liquidité est le terme qui désigne la facilité avec laquelle un actif peut être acheté ou vendu sans provoquer d'effet significatif sur son prix. Pour un trader, une liquidité élevée signifie une exécution rapide des transactions et un spread plus serré, ce qui réduit ses coûts. On peut faire une comparaison avec un article populaire en vente contre un objet de collection rare.

Le Forex est - sans aucun doute - le marché financier le plus grand et le plus liquide au monde.

Il est aussi vaste qu'il l'est, avec un volume d'échanges quotidien moyen de 7,5 billions de dollars, selonl'Enquête triennale de la Banque des règlements internationauxC'est un volume si important que pour les principales devises, vous pouvez presque être sûr qu'il y a toujours un acheteur et un vendeur disponibles. Peu importe si vous souhaitez entrer ou sortir de vos positions, vous ne provoquez aucun changement de prix.

Le marché boursier mondial, bien que très vaste, est divisé en milliers de bourses différentes. Les actions très liquides, comme Apple ou Microsoft, peuvent être facilement négociées, tandis qu'une petite entreprise est moins liquide, ce qui signifie qu'il sera difficile d'ouvrir ou de clôturer une position au prix souhaité. Plusieurs actions ne semblent pas faciles à négocier en raison de certaines périodes.

Heures de négociation

Le marché des changes est véritablement un marché ouvert 24h/24, 7j/7, actif cinq jours par semaine. Il se déroule autour de quatre principales sessions de trading : Sydney, Tokyo, Londres et New York, cette dernière devant être mentionnée en dernier dans cet ordre. C'est une bonne raison pour que les opportunités de trading soient toujours en mouvement.

Ce système de travail 24 heures sur 24 offre également une grande flexibilité. Vous pouvez trader à tout moment, que ce soit avant d'aller travailler ou la nuit. Il n'y a pas de week-ends où le marché ne bouge pas.

Les marchés boursiers, en revanche, sont limités par des problèmes de temps car ils doivent être interconnectés avec les bourses locales. Par exemple, la Bourse de New York (NYSE) fonctionne de 9h30 à 16h00, heure de l'Est. Vous devez donc respecter ces limites de temps.

Un tel cadre est assez difficile pour les traders puisqu'ils doivent être en activité à certaines heures. Bien que des transactions avant et après les heures de marché aient lieu, la liquidité est beaucoup plus faible. En général, la plupart des traders sont actifs pendant les heures normales de marché.

Facteurs de marché

Les taux de change sont principalement influencés par des facteurs macroéconomiques qui affectent très probablement plus d'un pays, et ils sont essentiels au succès du trading sur le forex.

Les facteurs influents comprennent les taux d'intérêt fixés par les banques centrales, les rapports de croissance du PIB, les données nationales sur l'inflation, les chiffres de l'emploi et les événements politiques majeurs. Cependant, les traders Forex parient en réalité sur l'état et la stabilité de l'économie mondiale. Vous misez sur la performance comparative de deux économies.

Les nombreux facteurs impliqués façonnent les cours des actions à travers une combinaison de petits et grands moteurs.

Les petits facteurs incluent toutes les nouvelles spécifiques à l'entreprise : rapports trimestriels sur les bénéfices, développement de prototypes, remplacement du directeur général ou concurrence dans le secteur. D'autre part, l'état de l'économie dans son ensemble ou l'état d'esprit du marché orienté vers le public, qui affecte également les cours des actions. L'interaction entre ces deux types de facteurs entraîne des variations des cours boursiers.

Effet de levier et marge

L'effet de levier désigne l'acte d'obtenir de l'argent emprunté, dans ce cas, pour augmenter la taille de la sélection d'un trader au-delà de ce que son solde de trésorerie propre lui permettrait. C'est l'outil principal qui, parmi les points forex et actions, définit le profil de risque dans la prise de décision entre forex et actions. Considérez-le comme un treuil utilisant la force pour soulever un objet plus lourd que vous ne pourriez le faire seul.

Les courtiers Forex proposent fréquemment des niveaux de levier plus élevés que les courtiers en actions, parfois 50:1, 100:1, voire plus selon la région et l'actif.

L'effet de levier pour le trading d'actions est en réalité beaucoup plus raisonnable. Pour le day trading, disons que 4:1 est un maximum habituel, et pour les positions overnight, c'est souvent seulement 2:1. Il n'y a pas de règles aussi strictes que celles liées au trading d'actions.

Prenons un exemple pratique. Si vous avez 1 000 $ sur votre compte, un effet de levier de 50:1 sur le forex vous permet de contrôler une position de 50 000 $. Alors que généralement, les réglementations sur les marges du marché boursier vous autorisent à contrôler des actions d'une valeur de 2 000 $. L'effet de marge du levier est énorme à la fois sur la réalisation de profits, mais il y a un prix plus élevé en cas de pertes.

Univers d'actifs

Le Forex est un marché plus ou moins accessible où tout tourne autour des devises. Bien qu'il existe de nombreuses paires de devises parmi seulement quelques classes d'actifs, la majorité du volume d'échanges se concentre sur les "majors", ou plus précisément quatre paires de devises qu'un trader utilise et qui incluent le dollar américain. La plupart des traders se contentent de choisir quelques combinaisons de devises et de les exploiter intensivement.

Il s'agit des paires, comme EUR/USD, USD/JPY et GBP/USD, qui incluent le dollar américain. La concentration ainsi obtenue permet aux traders de se concentrer davantage et de progresser sur des marchés spécifiques. Vous pouvez finalement devenir un expert avec très peu de dépenses.

Le marché boursier est comme un univers entier de choix qui vous est présenté. Imaginez simplement que vous avez des milliers d'entreprises qui ont le droit d'émettre des actions pour leur capital-actions, tant qu'elles sont cotées en bourse sur des places boursières majeures comme le NYSE et le Nasdaq. Ensuite, viennent des milliers d'entreprises de l'extérieur, de l'étranger et sur internet. Les options sont infinies.

Bien que cette variété offre des opportunités infinies, elle pourrait également et en même temps conduire à la dite "paralysie d'analyse". Il est impossible d'être un spécialiste dans tous les domaines, donc les traders en bourse doivent élaborer une stratégie pour le processus de sélection et le vaste éventail de choix. La surcharge de choix reste un problème à gérer.

Réglementation et Supervision

Les marchés boursiers sont hautement centralisés et soumis à une réglementation stricte. Les transactions sont exécutées par des bourses publiques, comme le Nasdaq, et sont auditées par une entité gouvernementale puissante. Tout se déroule dans un environnement contrôlé et ordonné.

L'organisme de réglementation aux États-Unis est celuiSecurities and Exchange Commission des États-Unis (SEC)qui établit des règles destinées à protéger les investisseurs et à promouvoir des marchés transparents.

Le domaine des changes est différent, presque partout, et fonctionne sur une base "de gré à gré" (OTC). Cela signifie que les transactions ont lieu directement entre deux parties, aidées par un réseau de courtiers et de négociants, plutôt que d'être échangées directement par une bourse centrale. Par conséquent, il n'existe pas de site unique où toutes les transactions convergent.

Bien que le marché de gré à gré diffère, il manque encore de lois. Dans les centres financiers comme les courtiers, les bons passent par un organisme de régulation. Aux États-Unis, cet organisme est principalement laCommission de négociation des contrats à terme sur marchandises (CFTC).

La comparaison en un coup d'œil

Ce tableau récapitulatif passe en revue les points clés du débat forex contre actions.

Quel profil de trader vous correspond ?

Les faits diraient une chose, mais votre personnalité et votre mode de vie se démarquent et en disent une autre. Le choix du bon marché repose sur votre profil, et non sur celui du marché. Nous transformerons les résultats d'un tel traducteur en véritables types de traders.

Le Stratège Macro

Ce trader est celui qui s'intéresse à un échiquier mondial. Il lit les procès-verbaux des réunions des banques centrales, les rapports sur l'inflation, et sait comment les tensions politiques pourraient impacter les économies. La vue d'ensemble est ce qui l'enthousiasme le plus.

Les plats macro sont le point de départ de leur analyse. Ils partent de l'hypothèse générale que les économistes américains vont mieux s'en sortir que les européens, puis ils parient sur cette idée avec la paire de devises EUR/USD. Ils pensent en termes de nations et de continents plutôt que d'entreprises individuelles.

Le marché des changes, très liquide et aux impacts économiques majeurs, est l'environnement naturel d'un stratège macro.

L'Analyste de l'Entreprise

Ce type de trader aime être au cœur de l'activité d'une entreprise. Il lit les rapports annuels des sociétés, calcule les ratios financiers et étudie qui gagne ou qui perd dans la compétition entre les entreprises. Le raisonnement logique et la connaissance des affaires constituent ainsi une véritable armure pour leur ascension dans les aspects complexes de la répartition des passifs et des actifs.

Ils souhaitent devenir copropriétaires d'entreprises prospères, ce qui fait de la bourse la meilleure plateforme pour eux. Leur objectif est de trouver et d'identifier les entreprises sous-évaluées ou celles ayant les perspectives de croissance les plus prometteuses que les autres acteurs n'ont pas encore repérées. Ils se considèrent comme des entrepreneurs et pas seulement comme des traders.

Le marché boursier, avec sa longue liste d'entreprises individuelles et son accent sur l'analyse fondamentale, est parfait pour l'analyste d'entreprise.

Le Trader Technique à Court Terme

Ce trader prospère grâce aux graphiques. Il est expert en action des prix, en motifs de chandeliers ainsi qu'en indicateurs. Il se concentrera principalement sur des configurations à haute probabilité qui doivent être prises et quittées très rapidement.

Ils ont besoin d'un marché offrant la liquidité la plus élevée possible pour s'assurer que les ordres sont exécutés immédiatement et avec le moins de glissement possible. La plupart du temps, le marché ouvert 24h/24 sera un avantage considérable pour eux, leur permettant de trader dès que les configurations apparaissent. Les éléments les plus importants pour eux sont la vitesse et l'exécution.

D'autre part, le marché des changes ouvre ses portes presque tout le temps et sa liquidité offre le meilleur environnement pour les traders techniques à court terme.

L'Investisseur à Valeur à Long Terme

Ce sont des traders "acheter et conserver" pour eux. Ce qu'ils recherchent, c'est d'investir dans des entreprises solides bien gérées et en retour, ils bénéficieront d'une croissance à long terme et de potentiels versements de dividendes.

Ils estiment être un actionnaire de l'entreprise plutôt que de simplement effectuer des transactions avec un simple symbole boursier et ont tendance à investir leur argent pendant des années. Leur principale qualité est leur patience naturelle.

La seule voie pour les vrais investisseurs à long terme est le marché boursier, car c'est le seul qui vous offre une part directe dans la croissance de l'entreprise.

Comment prendre votre décision

Quand il s'agit de choisir entre le forex et les actions, il ne s'agit pas de savoir lequel est "meilleur" ou quoi que ce soit, mais plutôt de déterminer lequel vous convient le mieux. Utilisez la dernière liste de contrôle contenant les questions qui vous guideront dans votre prise de décision. Soyez honnête avec vous-même pour chaque question.

• Quel est votre style d'analyse ? Préférez-vous une vue d'ensemble économique (Forex) ou êtes-vous plutôt axé sur l'analyse d'une entreprise individuelle (Actions) ?

• Quel est votre engagement en termes de temps ? Préférez-vous trader pendant des heures de marché spécifiques (actions) pour un plus grand plaisir, ou avez-vous besoin d'un marché flexible 24h/24 (Forex) ? Votre emploi du temps compte plus que vous ne le pensez.

• Quelle est votre tolérance au risque ? Êtes-vous à l'aise avec le trading à effet de levier élevé et les mouvements rapides d'argent sur le forex, ou préférez-vous utiliser un effet de levier plus faible et l'approche plus traditionnelle des actions ? Un effet de levier élevé amplifie à la fois les profits et les pertes.

• Quel est votre horizon temporel ? Vous concentrez-vous sur des opportunités à court terme qui reposent sur la volatilité (Forex/Trading quotidien d'actions), ou accumulez-vous simplement de la richesse sur le long terme (Actions) ?

Répondre à ces questions avec honnêteté vous orientera vers le marché qui correspond le mieux à vos objectifs personnels et financiers.

Conclusion : Le bon choix

Il n'y a pas de gagnant universel dans le débat forex contre actions. L'un n'est pas naturellement supérieur à l'autre ; ce sont simplement des arènes différentes avec des règles et des participants différents. Les deux peuvent être rentables avec la bonne approche.

Le Forex offre une liquidité inégalée, un accès 24h/24 et une focalisation sur les événements économiques mondiaux. C'est un paradis pour les traders techniques et les stratèges macro qui prospèrent grâce à un effet de levier élevé et un rythme rapide. L'action ne s'arrête jamais.

Les actions offrent une participation dans de vraies entreprises, un vaste univers d'actifs et un cadre adapté à la fois au trading à court terme et à l'investissement à long terme. C'est le domaine de l'analyste d'entreprise et du bâtisseur de richesse patient sur le long terme. Vous pouvez littéralement posséder des parts des entreprises auxquelles vous croyez.

La meilleure voie à suivre est de choisir le marché qui stimule votre intellect et correspond à votre mode de vie. Votre succès en tant que trader dépendra moins du marché que vous choisissez et plus de votre engagement à maîtriser son paysage unique. Choisissez celui qui vous semble juste, puis engagez-vous à tout apprendre à son sujet.