ค่าใช้จ่ายแฝงในการแลกเปลี่ยนเงินตรา: สิ่งที่คุณจ่ายจริงในทุกการเทรด (คู่มือปี 2024)

บทนำ: ทำความเข้าใจกับ "Paid"

เมื่อคุณค้นหาว่าคุณ "จ่าย" อะไรไปในการเทรด Forex คุณกำลังถามคำถามสำคัญที่แยกเทรดเดอร์ใหม่ออกจากเทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์ ไม่เหมือนกับการซื้อของที่มีราคาชัดเจนเพียงราคาเดียว จำนวนเงินที่คุณจ่ายในตลาดสกุลเงินรวมถึงค่าใช้จ่ายหลายประเภท การหาคำตอบนี้ไม่ใช่การได้ตัวเลขเดียว แต่เป็นการทำความเข้าใจค่าใช้จ่ายทั้งหมดที่เกี่ยวข้องในการทำการเทรด

การเรียนรู้เกี่ยวกับค่าใช้จ่ายเหล่านี้เป็นขั้นตอนแรกสู่การทำกำไรที่แท้จริง นี่คือค่าใช้จ่ายที่คุณไม่สามารถหลีกเลี่ยงได้เมื่อเทรดในตลาดการเงินที่ใหญ่ที่สุดในโลก คู่มือนี้จะอธิบายอย่างชัดเจนว่าคุณจ่ายอะไร ทำไมคุณต้องจ่าย และวิธีที่คุณสามารถควบคุมค่าใช้จ่ายเหล่านี้เพื่อปกป้องเงินของคุณ

ความหมายที่แท้จริงของ "จ่าย"

ในตลาด Forex คำว่า "paid\" ไม่ได้หมายถึงราคาของสกุลเงินนั้น ๆ โดยตรง แต่หมายถึงต้นทุนทั้งหมดที่คุณจ่ายเพื่อเปิดและปิดการซื้อขาย ลองนึกภาพเหมือนการจองตั๋วเครื่องบินออนไลน์ คุณเห็นราคาตั๋วซึ่งคล้ายกับอัตราแลกเปลี่ยนหลัก แต่เมื่อซื้อเสร็จคุณยังต้องจ่ายค่าบริการและภาษีเพิ่มเติม ในการซื้อขาย \"ค่าบริการ" เหล่านี้คือต้นทุนที่คุณจ่ายให้โบรกเกอร์เพื่อช่วยดำเนินการซื้อขาย การเข้าใจความแตกต่างนี้สำคัญมาก ราคาที่คุณเห็นบนกราฟไม่ใช่ราคาสุดท้ายที่คุณต้องจ่าย

ค่าใช้จ่ายหลักสามประการ

ทุกเทรดเดอร์จะต้องเผชิญกับค่าใช้จ่ายหลักทั้งสามประการนี้ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการทำงานของตลาด Forex และวิธีที่โบรกเกอร์ของคุณทำเงิน คุณต้องทำความเข้าใจสิ่งเหล่านี้

• สเปรดเสนอซื้อ-เสนอขาย: นี่คือต้นทุนที่ซ่อนอยู่ในราคาของทุกการซื้อขาย
• ค่าคอมมิชชั่น: นี่คือค่าธรรมเนียมที่ชัดเจนสำหรับการดำเนินการเทรดของคุณ
• ค่าสลับ: นี่คือค่าใช้จ่ายหรือการชำระเงินสำหรับการรักษาตำแหน่งเปิดข้ามคืน โดยอิงตามอัตราดอกเบี้ย

ทำไมค่าใช้จ่ายเหล่านี้จึงสำคัญ

ค่าใช้จ่ายเหล่านี้ลดกำไรของคุณในทุกการซื้อขาย กลยุทธ์ที่ดูเหมือนทำกำไรได้บนกระดาษอาจสูญเสียเงินในการซื้อขายจริงได้ง่ายๆ หากคุณไม่คำนึงถึงค่าใช้จ่ายในการซื้อขาย นักเทรดมืออาชีพไม่เพียงแต่ศึกษากราฟเท่านั้น แต่ยังศึกษาค่าใช้จ่ายของพวกเขาด้วย การจัดการสิ่งที่คุณจ่ายไปมีความสำคัญเท่ากับการตัดสินใจว่าจะซื้อหรือขายเมื่อไหร่ มันเป็นส่วนสำคัญของการจัดการความเสี่ยงและความสำเร็จในระยะยาว

ค่าใช้จ่ายหลัก: สเปรด

ค่าใช้จ่ายพื้นฐานที่สุดที่คุณต้องจ่ายในการเทรดทุกครั้งคือสเปรดระหว่างราคาเสนอซื้อและเสนอขาย มันเป็นค่าใช้จ่ายที่ซ่อนอยู่ ซึ่งหมายความว่ามันจะไม่แสดงเป็นค่าธรรมเนียมแยกต่างหากในรายการบัญชีของคุณ แต่มันถูกรวมอยู่ในราคาที่คุณได้รับเมื่อซื้อหรือขายคู่สกุลเงิน สำหรับโบรกเกอร์หลายแห่ง นี่คือวิธีหลักในการทำเงิน

การเข้าใจสเปรดเสนอซื้อ-เสนอขาย

ทุกคู่สกุลเงินจะแสดงราคาสองราคาพร้อมกัน สิ่งสำคัญคือต้องรู้ความแตกต่าง

ราคาเสนอซื้อ (Bid Price) คือราคาที่โบรกเกอร์ของคุณจะจ่ายเพื่อซื้อสกุลเงินฐานจากคุณ นี่คือราคาที่คุณเห็นเมื่อต้องการขาย

ราคาเสนอขาย (Ask Price) คือราคาที่โบรกเกอร์ของคุณจะเรียกเก็บเพื่อขายสกุลเงินฐานให้คุณ นี่คือราคาที่คุณเห็นเมื่อต้องการซื้อ

ราคาเสนอซื้อ (Ask) มักจะสูงกว่าราคาเสนอขาย (Bid) เล็กน้อย ส่วนต่างระหว่างราคาทั้งสองนี้เรียกว่าสเปรด (spread) เมื่อคุณเปิดการซื้อขาย คุณจะต้องจ่ายค่าสเปรดทันที สำหรับการซื้อเพื่อทำกำไร ราคาเสนอขายจะต้องสูงกว่าราคาเสนอซื้อเดิมของคุณ สำหรับการขายเพื่อทำกำไร ราคาเสนอซื้อจะต้องต่ำกว่าราคาเสนอขายเดิมของคุณ

การคำนวณสเปรด

สเปรดวัดเป็นพิปส์ ซึ่งย่อมาจาก "percentage in point" พิปส์คือการเคลื่อนไหวของราคาที่เล็กที่สุดที่อัตราแลกเปลี่ยนสามารถทำได้ สำหรับคู่สกุลเงินหลักส่วนใหญ่ พิปส์คือทศนิยมตำแหน่งที่สี่ (0.0001) ส่วนคู่สกุลเงินที่มีเยนญี่ปุ่น พิปส์คือทศนิยมตำแหน่งที่สอง (0.01)

เรามาใช้ตัวอย่างจริงของ EUR/USD เพื่อดูว่ามันทำงานอย่างไร

• ลองนึกภาพอัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD ที่ 1.0850 / 1.0851
• ราคาเสนอซื้อคือ 1.0850 นี่คือราคาที่คุณจะได้รับหากคุณขาย EUR/USD
• ราคาเสนอซื้อคือ 1.0851 นี่คือราคาที่คุณจะจ่ายหากคุณซื้อ EUR/USD

การคำนวณสเปรดนั้นง่ายดาย:

ราคาซื้อ - ราคาขาย = ส่วนต่างราคา

1.0851 - 1.0850 = 0.0001

ผลลัพธ์ 0.0001 แสดงถึงสเปรด 1 pip มูลค่าเป็นดอลลาร์ของสเปรดนี้ขึ้นอยู่กับขนาดการเทรดของคุณ หรือขนาดล็อต สำหรับล็อตมาตรฐาน (100,000 หน่วยของสกุลเงินฐาน) สเปรด 1 pip ในคู่ EUR/USD โดยทั่วไปจะมีค่าใช้จ่าย $10

ทำไมสเปรดถึงเปลี่ยนแปลง

คุณจะสังเกตเห็นว่าสเปรดไม่ได้เท่ากันตลอดเวลา มันเปลี่ยนแปลงอยู่เสมอ มีหลายปัจจัยที่ส่งผลต่อความกว้างหรือแคบของสเปรดในแต่ละช่วงเวลา

• สภาพคล่องและปริมาณการซื้อขาย: คู่สกุลเงินหลัก เช่น EUR/USD, GBP/USD และ USD/JPY มีปริมาณการซื้อขายสูงมาก สภาพคล่องที่สูงนี้หมายความว่ามีทั้งผู้ซื้อและผู้ขายจำนวนมากเสมอ ส่งผลให้สเปรดแคบมาก มักต่ำกว่า 1 pip ในช่วงเวลาที่ตลาดมีความเคลื่อนไหวสูง ในทางตรงกันข้าม คู่สกุลเงินเอ็กโซติก เช่น USD/ZAR หรือ EUR/TRY มีสภาพคล่องต่ำกว่า ทำให้สเปรดกว้างขึ้นมาก
• ความผันผวนของตลาด: ในช่วงที่มีการประกาศข่าวเศรษฐกิจสำคัญ เช่น การตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยหรือข้อมูลการจ้างงาน ความไม่แน่นอนจะเพิ่มขึ้น ผู้ให้สภาพคล่องขยายสเปรดเพื่อป้องกันตัวเองจากการเคลื่อนไหวของราคาอย่างรวดเร็ว ซึ่งหมายความว่าค่าใช้จ่ายในการเข้าทำการซื้อขายของคุณอาจเพิ่มขึ้นอย่างมากในช่วงเหตุการณ์เหล่านี้
• ช่วงเวลาของวัน: ตลาดฟอเร็กซ์เปิดทำการ 24 ชั่วโมงต่อวันในเซสชันต่างๆ (ซิดนีย์, โตเกียว, ลอนดอน, นิวยอร์ก) สเปรดจะแคบที่สุดเมื่อเซสชันหลักหลายเซสชันทับซ้อนกัน โดยเฉพาะช่วงที่ลอนดอนและนิวยอร์กทับซ้อนกัน เนื่องจากเป็นช่วงที่มีปริมาณการซื้อขายและสภาพคล่องสูงที่สุด ในทางกลับกัน สเปรดมักจะกว้างขึ้นในช่วงท้ายของเซสชันนิวยอร์กก่อนที่โตเกียวจะเปิดทำการ เนื่องจากกิจกรรมการซื้อขายลดลง

ค่าใช้จ่ายที่ชัดเจน: ค่าคอมมิชชั่น

ในขณะที่สเปรดเป็นต้นทุนที่ซ่อนอยู่ ค่าคอมมิชชันคือค่าธรรมเนียมที่ชัดเจนที่คุณจ่ายให้โบรกเกอร์ของคุณ เป็นค่าธรรมเนียมโดยตรงที่โปร่งใสสำหรับบริการในการดำเนินการเทรดของคุณ การเข้าใจว่าเมื่อไหร่และทำไมคุณต้องจ่ายค่าคอมมิชชันเป็นสิ่งสำคัญในการเลือกโบรกเกอร์และประเภทบัญชีที่เหมาะสมกับสไตล์การเทรดของคุณ

ค่าคอมมิชชั่น Forex คืออะไร

ค่าคอมมิชชันคือค่าธรรมเนียมที่โบรกเกอร์เรียกเก็บสำหรับการดำเนินการในนามของคุณ เชื่อมต่อคำสั่งซื้อของคุณกับตลาดระหว่างธนาคารที่กว้างขึ้น ค่าใช้จ่ายนี้มักเกี่ยวข้องกับบัญชี ECN (Electronic Communication Network) หรือบัญชี Raw Spread บัญชีเหล่านี้ถูกออกแบบมาเพื่อให้เทรดเดอร์เข้าถึงผู้ให้สภาพคล่องโดยตรง ส่งผลให้สเปรดที่แน่นมากหรือ "ดิบ" ซึ่งบางครั้งอาจต่ำถึง 0.0 pip

แทนที่จะทำเงินหลักจากสเปรด นายหน้าจะเรียกเก็บค่าคอมมิชชันคงที่สำหรับการดำเนินการเทรด โมเดลนี้ให้ความโปร่งใสด้านราคามากขึ้น เนื่องจากคุณสามารถเห็นสเปรดระหว่างธนาคารดิบและค่าคอมมิชชันแยกต่างหาก

การคำนวณค่าคอมมิชชัน

ค่าคอมมิชชันมักจะคำนวณตามปริมาณที่คุณเทรด โดยปกติจะเป็นจำนวนเงินคงที่ต่อล็อตมาตรฐาน คำศัพท์บางครั้งอาจทำให้สับสน ดังนั้นจึงเป็นเรื่องสำคัญที่ต้องเข้าใจโครงสร้างทั่วไปสองแบบ:

• ต่อด้าน: ค่าคอมมิชชันจะถูกเรียกเก็บทั้งเมื่อคุณเปิดการซื้อขายและเมื่อคุณปิดการซื้อขาย ตัวอย่างเช่น นายหน้าอาจเรียกเก็บ $3.50 ต่อด้าน
• รอบการซื้อขาย (Round-Turn): นี่คือค่าคอมมิชชันทั้งหมดสำหรับการซื้อขายที่สมบูรณ์ (เปิดและปิดตำแหน่ง) ในตัวอย่างข้างต้น ค่าคอมมิชชันรอบการซื้อขายจะเท่ากับ $7 ($3.50 เพื่อเปิด + $3.50 เพื่อปิด)

ตรวจสอบเงื่อนไขของโบรกเกอร์ของคุณเสมอเพื่อให้เข้าใจว่าค่าคอมมิชชั่นที่โฆษณาเป็นต่อด้านหรือรอบการซื้อขาย ค่าคอมมิชชั่น $7 ต่อรอบการซื้อขายสำหรับล็อตมาตรฐาน 1 ล็อตเป็นเกณฑ์มาตรฐานทั่วไปในอุตสาหกรรม

สเปรด vs คอมมิชชั่น

สำหรับผู้เริ่มต้น บัญชีมาตรฐานที่ "ไม่มีค่าคอมมิชชั่น" อาจฟังดูน่าสนใจกว่า อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญคือต้องคำนวณต้นทุนรวมที่ต้องจ่าย บัญชีที่คิดค่าคอมมิชชั่นมักจะถูกกว่าสำหรับผู้ที่เทรดบ่อย มาลองเปรียบเทียบต้นทุนรวมสำหรับการเทรดสมมติฐานของ EUR/USD จำนวน 1 ล็อตมาตรฐานกัน

ในสถานการณ์นี้ บัญชี ECN/Raw มีราคาถูกกว่า $3 ต่อล็อตมาตรฐานที่เทรด ในขณะที่บัญชี Standard ไม่มีค่าคอมมิชชันโดยตรง แต่ต้นทุนจะถูกคำนวณรวมอยู่ในสเปรดที่กว้างกว่า บัญชี ECN แยกต้นทุนเหล่านี้ โดยเสนอสเปรดที่แคบบวกกับค่าคอมมิชชันคงที่ ซึ่งมักจะทำให้ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมโดยรวมต่ำกว่า ความแตกต่างนี้มีความสำคัญมากสำหรับเทรดเดอร์ที่ทำการเทรดบ่อยครั้งหรือเทรดเดอร์ที่ทำการเทรดหลายครั้งต่อวัน สำหรับพวกเขา ต้นทุนทั้งหมดที่ต่ำกว่าของโมเดล ECN เป็นปัจจัยสำคัญสำหรับการทำกำไร

ค่าใช้จ่ายข้ามคืน: สวอป

ค่าใช้จ่ายหลักประการที่สามคือค่าสวอป หรือที่เรียกว่าค่าโรลโอเวอร์หรือดอกเบี้ยข้ามคืน นี่เป็นค่าใช้จ่ายที่เทรดเดอร์ใหม่หลายคนมองข้าม แต่มันสามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อความสามารถในการทำกำไรของการเทรดที่ถือครองนานกว่าหนึ่งวัน ต่างจากสเปรดและค่าคอมมิชชัน สวอปอาจเป็นค่าใช้จ่ายที่คุณต้องจ่ายหรือเงินที่คุณได้รับ

ฟอเร็กซ์สวอปคืออะไร

ค่าสลับคือดอกเบี้ยที่จ่ายหรือได้รับจากการถือครองตำแหน่งสกุลเงินข้ามคืน ตลาด Forex จะปิดทำการอย่างเป็นทางการในเวลา 17.00 น. EST ในแต่ละวัน หากคุณมีตำแหน่งที่เปิดอยู่ ณ เวลานี้ คุณกำลัง "ต่ออายุ" ตำแหน่งของคุณไปยังวันทำการถัดไปในทางเทคนิค

การโรลโอเวอร์นี้เกี่ยวข้องกับการจ่ายดอกเบี้ย เนื่องจากการเทรด Forex ทุกครั้งเกี่ยวข้องกับการกู้สกุลเงินหนึ่งเพื่อซื้ออีกสกุลเงินหนึ่ง ค่าสวอปจึงขึ้นอยู่กับความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคารกลางของทั้งสองสกุลเงินในคู่สกุลเงินนั้น คุณต้องจ่ายดอกเบี้ยสำหรับสกุลเงินที่คุณกู้มา และได้รับดอกเบี้ยจากสกุลเงินที่คุณซื้อ ส่วนต่างสุทธิคือค่าสวอป

การแลกเปลี่ยนเชิงลบกับเชิงบวก

การแลกเปลี่ยนจะเป็นค่าใช้จ่ายหรือเครดิตขึ้นอยู่กับทิศทางการซื้อขายและอัตราดอกเบี้ยของสกุลเงินที่เกี่ยวข้อง

• สวอปติดลบ (ค่าใช้จ่าย): คุณต้องจ่ายดอกเบี้ยเพื่อถือตำแหน่งนี้ โดยทั่วไปจะเกิดขึ้นเมื่อคุณซื้อสกุลเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำเทียบกับสกุลเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยสูง ตัวอย่างเช่น หากคุณเปิดสถานะซื้อ (long) ในคู่ EUR/JPY ในขณะที่อัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางยุโรปต่ำกว่าของธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น คุณอาจต้องจ่ายสวอปติดลบทุกคืน
• สวอปบวก (A Credit): คุณได้รับดอกเบี้ยจากการถือตำแหน่ง สิ่งนี้เกิดขึ้นเมื่อคุณซื้อสกุลเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงเทียบกับสกุลเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำ นักเทรดบางครั้งใช้กลยุทธ์ "การเทรดแบบถือ" ซึ่งพวกเขามุ่งหวังที่จะทำกำไรไม่เพียงแต่จากการเปลี่ยนแปลงของราคา แต่ยังจากการได้รับสวอปบวกไปเรื่อยๆ ด้วย

คุณสามารถค้นหาอัตราสวอปที่เฉพาะเจาะจงสำหรับคู่สกุลเงินใดๆ ได้โดยตรงภายในแพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณหรือบนเว็บไซต์ของโบรกเกอร์ อัตราเหล่านี้ไม่คงที่และสามารถเปลี่ยนแปลงได้ตามการเปลี่ยนแปลงนโยบายของธนาคารกลาง

วัน "สลับสามครั้ง"

รายละเอียดสำคัญที่ต้องจำคือการสวอปสามเท่า ตลาดฟอเร็กซ์แบบสปอตทำงานบนพื้นฐานการชำระราคา T+2 หมายความว่าการซื้อขายจะชำระราคาสองวันทำการหลังจากนั้น การซื้อขายที่ถือครองไว้คืนวันพุธจะชำระราคาในวันจันทร์ถัดไป เพื่อคำนึงถึงดอกเบี้ยในช่วงสุดสัปดาห์ที่ตลาดปิดโบรกเกอร์จะเรียกเก็บค่าสวอปสามวันในหนึ่งวันของสัปดาห์ ซึ่งโดยทั่วไปคือวันพุธ นั่นหมายความว่าถ้าคุณกำลังจ่ายสวอปที่เป็นลบ คุณจะถูกเรียกเก็บเป็นสามเท่าของจำนวนปกติในวันนั้น

บัญชีปลอดค่าสวอป

สำหรับเทรดเดอร์ที่ไม่สามารถจ่ายหรือรับดอกเบี้ยด้วยเหตุผลทางศาสนา โบรกเกอร์ส่วนใหญ่จะเสนอบัญชี "อิสลาม" หรือบัญชีที่ไม่มีสวอป บัญชีเหล่านี้เป็นไปตามกฎหมายชารีอะห์โดยไม่มีการเรียกเก็บค่าสวอปที่เกี่ยวข้องกับดอกเบี้ย แทนที่จะเป็นสวอป โบรกเกอร์อาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมอื่น เช่น ค่าบริการบริหารคงที่ หากตำแหน่งถูกถือเปิดไว้เป็นจำนวนวัน tertentu

การเลือกโครงสร้างต้นทุนของคุณ

การเข้าใจต้นทุนแต่ละรายการเป็นเพียงครึ่งหนึ่งของการต่อสู้ ขั้นตอนต่อไปคือการวิเคราะห์ว่าโมเดลโบรกเกอร์ต่างๆ จัดกลุ่มต้นทุนเหล่านี้อย่างไร การเลือกโครงสร้างต้นทุนที่เหมาะสมกับสไตล์การเทรดของคุณเป็นการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์ที่สามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อความสามารถในการทำกำไรของคุณ ทางเลือกนี้อยู่ระหว่างโมเดล Market Maker และโมเดล No Dealing Desk (NDD) ซึ่งรวมถึงโบรกเกอร์ ECN และ STP

สามโมเดลหลัก

โบรกเกอร์ทั่วไปแบ่งออกเป็นสองประเภทหลัก ได้แก่ โบรกเกอร์ที่มีเดสก์เทรดและโบรกเกอร์ที่ไม่มีเดสก์เทรด ความแตกต่างพื้นฐานนี้เป็นตัวกำหนดรูปแบบรายได้ของพวกเขาและโครงสร้างต้นทุนของคุณ

• ผู้สร้างตลาด (Dealing Desk): โบรกเกอร์เหล่านี้สร้างตลาดสำหรับลูกค้าของพวกเขา พวกเขาตั้งราคาเสนอซื้อและเสนอขายของตัวเอง และมักจะเข้าข้างตรงข้ามกับการเทรดของลูกค้า รายได้หลักของพวกเขามาจากสเปรด
• ECN/STP (ไม่มีโต๊ะซื้อขาย): โบรกเกอร์ประเภทนี้ไม่ทำการฝั่งตรงข้ามของการซื้อขาย แต่ทำหน้าที่เป็นตัวกลาง โดยส่งคำสั่งซื้อขายของลูกค้าไปยังเครือข่ายผู้ให้สภาพคล่อง (เช่น ธนาคาร กองทุนเฮดจ์ฟันด์) ในตลาดระหว่างธนาคารโดยตรง รายได้ของพวกเขามาจากส่วนต่างเล็กน้อยที่เพิ่มขึ้นบนสเปรดหรือค่าคอมมิชชั่นคงที่

การวิเคราะห์เปรียบเทียบ

เรามาแยกประเภทบัญชีที่พบบ่อยที่สุดที่เกี่ยวข้องกับโมเดลเหล่านี้ เพื่อช่วยให้คุณเลือกได้อย่างเหมาะสม

การประเมินตนเอง: สไตล์ของคุณ

ในการเลือกโมเดลที่เหมาะสม คุณต้องเริ่มจากการประเมินสไตล์และความถี่ในการเทรดของตัวเองอย่างตรงไปตรงมาก่อน

• เทรดเดอร์แบบสบายๆ หรือสวิงเทรดเดอร์: หากคุณทำการเทรดเพียงไม่กี่ครั้งต่อสัปดาห์และถือครองไว้เป็นวันหรือสัปดาห์ ความเรียบง่ายและความคาดเดาได้ของบัญชีมาตรฐานอาจเพียงพอแล้ว ค่าใช้จ่ายหลักที่คุณต้องกังวลคือค่าสวอป ไม่ใช่การเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยของสเปรด
• เทรดเดอร์ที่เทรดบ่อยหรือสเกลเปอร์: หากคุณทำการเทรดหลายครั้งต่อวัน โดยมุ่งหวังกำไรเล็กน้อยและรวดเร็ว ค่าใช้จ่ายรวมของคุณสำคัญที่สุด ค่าใช้จ่ายรวมที่ต่ำกว่าของบัญชี ECN (สเปรดแคบ + คอมมิชชั่น) จะทำกำไรให้คุณได้มากกว่าในระยะยาวเกือบแน่นอน
• เทรดเดอร์มืออาชีพหรือเทรดเดอร์ที่ใช้ระบบอัลกอริทึม: หากคุณเทรดด้วยปริมาณมากหรือใช้กลยุทธ์อัตโนมัติที่ต้องพึ่งพาการดำเนินการที่รวดเร็ว ความโปร่งใสและความลึกของโมเดล ECN หรือ DMA นั้นจำเป็นอย่างยิ่ง

การตรวจสอบและลดต้นทุนให้เหลือน้อยที่สุด

การรู้ว่าคุณจ่ายอะไรไปเป็นขั้นตอนแรก การทำงานอย่างแข็งขันเพื่อลดค่าใช้จ่ายเหล่านั้นคือสิ่งที่แยกผู้ค้าที่มีแนวคิดธุรกิจออกจากผู้ที่ทำเป็นงานอดิเรก นี่ไม่ใช่งานที่ทำครั้งเดียว แต่เป็นกระบวนการตรวจสอบและปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง นี่คือแผนปฏิบัติการที่เป็นประโยชน์เพื่อช่วยให้คุณลดต้นทุนการทำธุรกรรมและเพิ่มกำไรสุทธิของคุณ

กรณีศึกษาการกัดกร่อนของต้นทุน

เรามาแสดงผลกระทบของต้นทุนด้วยตัวอย่างจริงกัน ครั้งหนึ่งเราเคยวิเคราะห์กลยุทธ์การเก็งกำไรระยะสั้นที่ทำกำไรได้สม่ำเสมอในการทดสอบย้อนหลัง แต่ล้มเหลวในการเทรดจริง สาเหตุนั้นเรียบง่ายแต่ร้ายแรง: ต้นทุนเฉลี่ยต่อการเทรดในบัญชีมาตรฐานที่ใช้อยู่คือ 1.5 พิปส์ ในขณะที่กำไรเฉลี่ยต่อการเทรดที่ชนะของกลยุทธ์นี้มีเพียง 1.2 พิปส์ ทุกครั้งที่เทรดเดอร์ทำการเทรดที่ "ชนะ" พวกเขากำลังสูญเสีย 0.3 พิปส์ให้กับโบรกเกอร์ กลยุทธ์นั้นดีในตัวมันเอง แต่โครงสร้างต้นทุนทำให้ไม่สามารถประสบความสำเร็จได้ เมื่อเปลี่ยนมาใช้บัญชี ECN ที่มีต้นทุนรวม 0.8 พิปส์ (สเปรด 0.1 พิปส์ + คอมมิชชั่น 0.7 พิปส์) กลยุทธ์นี้ก็เริ่มทำกำไรได้ทันทีในตลาดจริง นี่เป็นเครื่องเตือนใจที่ชัดเจนว่าต้นทุนไม่ใช่รายละเอียดเล็กน้อย แต่สามารถเป็นปัจจัยเดียวที่... ปัจจัยชี้ขาดระหว่างความสำเร็จและความล้มเหลว

รายการตรวจสอบการดำเนินการ 5 ขั้นตอนของคุณ

ใช้รายการตรวจสอบนี้เป็นประจำเพื่อให้แน่ใจว่าคุณไม่จ่ายเงินมากเกินไปสำหรับการซื้อขายของคุณ

1. วิเคราะห์รายงานการซื้อขายของคุณ

   แพลตฟอร์มการซื้อขายมืออาชีพส่วนใหญ่อนุญาตให้คุณสร้างรายงานบัญชีแบบละเอียดได้ อย่ามองแค่กำไรและขาดทุนของคุณเท่านั้น ให้มองหาคอลัมน์ที่มีป้ายกำกับว่า "ค่าคอมมิชชั่น\" และ \"สวอป" รวมค่าใช้จ่ายเหล่านี้ตลอดหนึ่งเดือนเพื่อให้เห็นภาพค่าใช้จ่ายของคุณอย่างชัดเจน ซึ่งจะทำให้คุณมีตัวเลขที่แน่นอนเพื่อนำไปใช้งาน

2. เปรียบเทียบสเปรดของโบรกเกอร์คุณ

   อย่าเชื่อตัวเลข "สเปรดเริ่มต้นจาก" ที่โบรกเกอร์โฆษณาโดยไม่ตรวจสอบ ในช่วงเวลาตลาดที่มีการซื้อขายหนาแน่น (ช่วงเวลาที่ตลาดลอนดอนและนิวยอร์คซ้อนทับกัน) ให้เปรียบเทียบสเปรดแบบเรียลไทม์บนแพลตฟอร์มของคุณกับแพลตฟอร์มของคู่แข่ง โดยสังเกตสเปรดของคู่เงินที่คุณเทรดบ่อยที่สุด สเปรดของโบรกเกอร์คุณกว้างกว่าตลอดเวลาหรือไม่? ถ้าใช่ แสดงว่าคุณกำลังจ่ายเงินเพิ่มในทุกการเทรด

3. เลือกประเภทบัญชีที่เหมาะสม

   จากความถี่ในการเทรดของคุณ คุณอยู่ในบัญชีที่คุ้มค่าที่สุดหรือไม่? หากคุณเป็นเทรดเดอร์ที่ใช้งานบ่อยในบัญชีมาตรฐาน ลองคำนวณดู คำนวณว่าค่าใช้จ่ายของคุณจะเป็นอย่างไรหากใช้บัญชีแบบ ECN ของโบรกเกอร์ หากแบบจำลอง ECN ถูกกว่า อย่าลังเลที่จะติดต่อโบรกเกอร์ของคุณและขอเปลี่ยนประเภทบัญชี

4. ระวังตำแหน่งข้ามคืน

   หากคุณเป็นเทรดเดอร์ที่ใช้กลยุทธ์สวิงเทรดหรือเทรดแบบถือตำแหน่งนาน สวอปถือเป็นค่าใช้จ่ายหลักอย่างหนึ่ง ก่อนเข้าทำการเทรดระยะยาว ควรตรวจสอบอัตราสวอปก่อน หากคุณวางแผนจะถือคู่สกุลเงินที่มีสวอปติดลบสูงเป็นเวลาหลายสัปดาห์ ค่าใช้จ่ายที่สะสมอาจกัดกินกำไรที่คาดหวังได้อย่างมาก คุณต้องนำค่าใช้จ่ายที่คาดการณ์นี้มาพิจารณาในการวิเคราะห์การเทรด บางครั้ง แนวทางการเทรดที่ดูดีอาจไม่คุ้มค่าเนื่องจากค่าธรรมเนียมข้ามคืนที่สูง

5. หลีกเลี่ยงการซื้อขายในช่วงสภาพคล่องต่ำ

   นักเทรดมืออาชีพรู้ดีว่าเมื่อใดไม่ควรเทรด หลีกเลี่ยงการเปิดออเดอร์ใหม่ในช่วงเวลาก่อนและหลังการประกาศข่าวสำคัญ เพราะสเปรดอาจขยายตัวมาก ส่งผลให้เกิดสลิปเพจและต้นทุนการเข้าเทรดที่สูงขึ้นมาก ในทำนองเดียวกัน ควรหลีกเลี่ยงการเทรดในช่วงที่มีปริมาณการซื้อขายต่ำมาก เช่น วันหยุดสำคัญหรือช่วงเวลาสั้นๆ ระหว่างการปิดตลาดนิวยอร์กและเปิดตลาดโตเกียว เพราะสเปรดจะกว้างที่สุด

สรุป: การควบคุม

จำนวนเงินที่คุณ "จ่าย" ในตลาด Forex ไม่ใช่เรื่องลึกลับ มันคือค่าใช้จ่ายทางธุรกิจที่สามารถกำหนดได้ วัดได้ และจัดการได้ โดยการมองข้ามราคาแบบง่ายๆ จากกราฟและแยกแยะต้นทุนการทำธุรกรรมที่แท้จริงของคุณ คุณจะยกระดับการเทรดจากเกมทายใจไปสู่ธุรกิจระดับมืออาชีพ

สิ่งที่คุณ "จ่าย" คือสิ่งที่คุณควบคุม

เราได้กำหนดค่าใช้จ่ายหลักสามประการที่คุณจะต้องพบเจอเสมอ: ส่วนต่างราคาซื้อ-ขายที่ซ่อนอยู่ ค่าคอมมิชชันที่ชัดเจน และค่าธรรมเนียมสวาปามข้ามคืน ไม่มีสิ่งใดในนี้ที่ดีหรือเลวโดยตัวของมันเอง มันเป็นเพียงค่าใช้จ่ายในการเข้าสู่ตลาดที่มีสภาพคล่องสูงที่สุดในโลก หน้าที่ของคุณไม่ใช่การกลัวมัน แต่เป็นการทำความเข้าใจมัน วัดผลมัน และปรับปรุงให้เหมาะสมกับมัน

จากค่าธรรมเนียมแอบแฝงสู่ข้อได้เปรียบ

การทำความเข้าใจโครงสร้างค่าใช้จ่ายของโบรกเกอร์อย่างลึกซึ้ง จะช่วยให้คุณเปลี่ยนสิ่งที่ดูเหมือนเป็นค่าธรรมเนียมแฝงให้กลายเป็นข้อได้เปรียบเชิงกลยุทธ์ นักเทรดที่เคลื่อนไหวบ่อยซึ่งเลือกโบรกเกอร์ ECN ที่มีต้นทุนต่ำ จะได้เปรียบอย่างมากเมื่อเทียบกับคู่แข่งที่มองข้ามต้นทุนและใช้บัญชีมาตรฐานที่มีสเปรดสูง ส่วนนักเทรดที่เข้าใจการเทรดแบบถือครองข้ามคืน (carry trade) อาจเปลี่ยนค่าธรรมเนียมสวอปให้กลายเป็นแหล่งรายได้ ความรู้เกี่ยวกับต้นทุนคือข้อได้เปรียบในการแข่งขัน

การเดินทางของคุณเพื่อเป็นนักเทรดที่ทำกำไรอย่างสม่ำเสมอ ต้องเริ่มจากการคิดเหมือนเจ้าของธุรกิจ เจ้าของธุรกิจจะมุ่งมั่นในการจัดการค่าใช้จ่ายเพื่อเพิ่มกำไรสุทธิให้สูงสุด เริ่มต้นวันนี้ ตรวจสอบรายงานการเทรดเดือนที่แล้วของคุณ เปรียบเทียบค่าบริการของโบรกเกอร์ของคุณ ตัดสินใจอย่างมีสติว่าการตั้งค่าปัจจุบันของคุณช่วยให้บรรลุเป้าหมายทางการเงินจริงหรือไม่ การควบคุมค่าใช้จ่ายในการเทรดคือการควบคุมชะตากรรมการเทรดของคุณ